例8．某項目建設投資為5500萬元，建設期2年，第一年計劃投資使用比例為60％，其余為第二年計劃投資額，建設期年平均價格上漲率為5％，則該項目第二年的漲價預備費應為(    )萬元。(2003考題) 
A。338．25    B．269．28    C，225．5    D．110．00 
答案：[C] 

例9．2000年已建成年產(chǎn)10萬噸的某鋼廠，其投資額為4000萬元，2004年擬建生產(chǎn)50萬噸的鋼廠項目，建設期2年。自2000年至2004年每年平均造價指數(shù)遞增4％，預計建設期2年平均造價指數(shù)遞減5％，估算擬建鋼廠的靜態(tài)投資額為(    )萬元(生產(chǎn)能力指數(shù)n取0．8)。（2004考題）    
    A．16 958    B．16 815    C．14496    D．15 304 
答案：A 

例10．某建設項目靜態(tài)投資額為3000萬元(其中1000萬元為銀行貸款，年實際利率4％)，建設期為三年，投資比例為第一年20％，第二年50％，第三年30％，建設期內(nèi)年平均價格上漲率為5％，則該項目第三年投資的漲價預備費為(    )萬元。（2004考題） 
    A．333．02    B．147．22    C．325．61    D．141．86 
答案：D 
六、流動資金估算方法 
    流動資金估算一般采用分項詳細估算法。個別情況或者小型項目可采用擴大指標法。 
(一)分項詳細估算法 
    流動資金的顯著特點是在生產(chǎn)過程中不斷周轉(zhuǎn)，其周轉(zhuǎn)額的大小與生產(chǎn)規(guī)模及周轉(zhuǎn)速度直接相關(guān)。分項詳細估算法是根據(jù)周轉(zhuǎn)額與周轉(zhuǎn)速度之間的關(guān)系，對構(gòu)成流動資金的各項流動資產(chǎn)和流動負債分別進行估算。在可行性研究中，為簡化計算，僅對存貨、現(xiàn)金、應收賬款和應付賬款四項內(nèi)容進行估算，計算公式為：     
流動資金=流動資產(chǎn)-流動負債     
流動資產(chǎn)=應收賬款+存貨+現(xiàn)金     
    流動負債=應付賬款     
    流動資金本年增加額=本年流動資金—上年流動資金     
    估算的具體步驟，首先計算各類流動資產(chǎn)和流動負債的年周轉(zhuǎn)次數(shù)，然后再分項估算占用資金額。 
1．周轉(zhuǎn)次數(shù)計算 
    周轉(zhuǎn)次數(shù)=360d÷最低周轉(zhuǎn)次數(shù)     
    周轉(zhuǎn)次數(shù)=周轉(zhuǎn)額／各項流動資金平均占用額    
    如果周轉(zhuǎn)次數(shù)已知，則： 
    各項流動資金平均占用額=周轉(zhuǎn)額／周轉(zhuǎn)次數(shù)     
2．應收賬款估算 
    應收賬款=年銷售收入／應收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)     
3，存貨估算 
    存貨=外購原材料+外購燃料+在產(chǎn)品+產(chǎn)成品     
    外購原材料占用資金=年外購原材料總成本／原材料周轉(zhuǎn)次數(shù)   
    外購燃料=年外購燃料／按種類分項周轉(zhuǎn)次數(shù)     
    在產(chǎn)品=（年外購材料、燃料+年工資及福利費+年修理費+年其他制造費）/在成品周轉(zhuǎn)次數(shù) 
    產(chǎn)成品=年經(jīng)營成本／產(chǎn)成品周轉(zhuǎn)次數(shù)     
4．現(xiàn)金需要量估算 
    現(xiàn)金需要量=(年工資及福利費+年其他費用)／現(xiàn)金周轉(zhuǎn)次數(shù)   
    年其他費用=制造費用+管理費用+銷售費用—(以上三項費用中所含的工資及福利費、折舊費、維簡費、攤銷費、修理費)     
5．流動負債估算 
    流動負債是指在一年或者超過一年的一個營業(yè)周期內(nèi)，需要償還的各種債務。在可行性研究中，流動負債的估算只考慮應付賬款一項。計算公式為： 
    應付賬款=(年外購原材料+年外購燃料)／應付賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)   
    根據(jù)流動資金各項估算結(jié)果，編制流動資金估算表. 

例11．流動資產(chǎn)估算時，一般采用分項詳細估算法，其正確的計算式是，流動資金=(    )。(2003考題) 
A．流動資產(chǎn)+流動負債            B．流動資產(chǎn)-流動負債 
C．應收賬款+存貨-現(xiàn)金           D，應付賬款+存貨+現(xiàn)金-應收賬款 
E．應收賬款+存貨+現(xiàn)金-應付賬款 
答案：[BE] 

(二)擴大指標估算法    
    擴大指標估算法是根據(jù)現(xiàn)有同類企業(yè)的實際資料，求得各種流動資金率指標，亦可依據(jù)行業(yè)或部門給定的參考值或經(jīng)驗確定比率。公式為： 
    年流動資金額=年費用基數(shù)X各類流動資金率 
    年流動資金額=年產(chǎn)量X單位產(chǎn)品產(chǎn)量占用流動資金額 
(三)估算流動資金應注意的問題 
(1)在采用分項詳細估算法時，應根據(jù)項目實際情況分別確定現(xiàn)金、應收賬款、存貨和應付賬款的最低周轉(zhuǎn)天數(shù)，并考慮一定的保險系數(shù)。 
(2)在不同生產(chǎn)負荷下的流動資金，應按不同生產(chǎn)負荷所需的各項費用金額，分別按照上述的計算公式進行估算，而不能直接按照100％生產(chǎn)負荷下的流動資金乘以生產(chǎn)負荷百分比求得。 
(3)流動資金屬于長期性(永久性)流動資產(chǎn)，流動資金的籌措可通過長期負債和資本金(一般要求占30％)的方式解決。 

例12．某建設項目達到設計生產(chǎn)能力后，全廠定員1000人，工資和福利費按照每人每年20000元估算。每年的其他費用為1000萬元，其中其他制造費600萬元，現(xiàn)金的周轉(zhuǎn)次數(shù)為每年10次。流動資金估算中應收賬款估算額為2000萬元，應付賬款估算額為1500萬元，存貨估算額為6000萬元，則該項目流動資金估算額為(    )萬元。（2004考題） 
   A．6800    B．6760    C．9800    D．9760 
答案：A