重點(diǎn)關(guān)注：

　　2011年注冊(cè)會(huì)計(jì)師考試報(bào)名專題

　　2011年注冊(cè)會(huì)計(jì)師考試備考輔導(dǎo)資料大匯總

　　第八節(jié) 對(duì)匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)督與控制

　　對(duì)匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)督與控制是一個(gè)報(bào)考的過程。計(jì)量現(xiàn)有業(yè)務(wù)的匯率和利率敞口是不夠的，企業(yè)還應(yīng)估計(jì)新業(yè)務(wù)對(duì)其敞口的影響。機(jī)構(gòu)應(yīng)定期對(duì)現(xiàn)行策略是否與企業(yè)追求的風(fēng)險(xiǎn)狀況相宜進(jìn)行重新評(píng)估。高級(jí)管理層和董事會(huì)應(yīng)制定報(bào)告系統(tǒng)，以便自己能夠監(jiān)控企業(yè)當(dāng)前及潛在的風(fēng)險(xiǎn)敞口，并確保風(fēng)險(xiǎn)敞口水平與其規(guī)定的目標(biāo)相一致。

　　(一)董事會(huì)和高級(jí)管理層的監(jiān)督

　　董事會(huì)及高級(jí)管理層對(duì)企業(yè)匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)活動(dòng)的有效監(jiān)督是有效的風(fēng)險(xiǎn)管理程序的基礎(chǔ)。董事會(huì)和高級(jí)管理層的責(zé)任是理解企業(yè)正面臨的匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)的性質(zhì)和水平，以及風(fēng)險(xiǎn)與整體商業(yè)策略的適宜程度。就董事會(huì)來說，董事會(huì)具有四大責(zé)任。它必須確立企業(yè)戰(zhàn)略方向和對(duì)匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)的容忍度并提供指引，以及指定有權(quán)且有責(zé)任管理該等風(fēng)險(xiǎn)的高級(jí)管理人員。它還必須監(jiān)控企業(yè)業(yè)績(jī)及整體匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)狀況，確保維持謹(jǐn)慎的利率風(fēng)險(xiǎn)水平，并提供充分的資本作為支持。在評(píng)估企業(yè)針對(duì)匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)的資本充足率時(shí)，董事會(huì)應(yīng)考慮企業(yè)當(dāng)前和潛在的匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)敞口，以及可能損害企業(yè)資本的其他風(fēng)險(xiǎn)，如信用、流動(dòng)性和交易風(fēng)險(xiǎn)。此外，董事會(huì)還應(yīng)確保企業(yè)實(shí)施有助于匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)根本原則。最后，董事會(huì)須確保為匯率效的風(fēng)險(xiǎn)管理要求一定的技術(shù)及人力資源。

　　另一方面，高級(jí)管理層有責(zé)任確保匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)不僅在長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)得到管理，而且每天都應(yīng)如此。在管理企業(yè)活動(dòng)時(shí)，高級(jí)管理層應(yīng)制定并實(shí)施能將董事會(huì)的目的和目標(biāo)以及風(fēng)險(xiǎn)承受能力轉(zhuǎn)化成操作規(guī)范的程序和做法，并且讓企業(yè)人員能夠充分理解這些與董事會(huì)意圖相符的規(guī)范。高級(jí)管理層亦應(yīng)確保遵守董事會(huì)已設(shè)立的計(jì)量、管理和報(bào)告匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)敞口的權(quán)利和責(zé)任范圍。他們監(jiān)督管理信息及識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)察和控制企業(yè)匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)的其他系統(tǒng)的執(zhí)行和維持。他們還為匯率和利率風(fēng)險(xiǎn)管理程序設(shè)立有效的內(nèi)部控制。