二○○三年一月九日
為正確審理證券市場因虛假陳述引發(fā)的民事賠償案件，規(guī)范證券市場民事行為，保護(hù)投資人合法權(quán)益，根據(jù)《中華人民共和國民法通則》 、《中華人民共和國證券法》、《中華人民共和國公司法》以及《中華人民共和國民事訴訟法》等法律、法規(guī)的規(guī)定，結(jié)合證券市場實(shí)際情況 和審判實(shí)踐，制定本規(guī)定。
一、一般規(guī)定
第一條 本規(guī)定所稱證券市場因虛假陳述引發(fā)的民事賠償案件（以下簡稱虛假陳述證券民事賠償案件），是指證券市場投資人以信息披露 義務(wù)人違反法律規(guī)定，進(jìn)行虛假陳述并致使其遭受損失為由，而向人民法院提起訴訟的民事賠償案件。
第二條 本規(guī)定所稱投資人，是指在證券市場上從事證券認(rèn)購和交易的自然人、法人或者其他組織。
本規(guī)定所稱證券市場，是指發(fā)行人向社會公開募集股份的發(fā)行市場，通過證券交易所報(bào)價系統(tǒng)進(jìn)行證券交易的市場，證券公司代辦股份轉(zhuǎn) 讓市場以及國家批準(zhǔn)設(shè)立的其他證券市場。
第三條 因下列交易發(fā)生的民事訴訟，不適用本規(guī)定：
（一）在國家批準(zhǔn)設(shè)立的證券市場以外進(jìn)行的交易；
（二）在國家批準(zhǔn)設(shè)立的證券市場上通過協(xié)議轉(zhuǎn)讓方式進(jìn)行的交易。
第四條 人民法院審理虛假陳述證券民事賠償案件，應(yīng)當(dāng)著重調(diào)解，鼓勵當(dāng)事人和解。
第五條 投資人對虛假陳述行為人提起民事賠償?shù)脑V訟時效期間，適用民法通則第一百三十五條的規(guī)定，根據(jù)下列不同情況分別起算：
（一）中國證券監(jiān)督管理委員會或其派出機(jī)構(gòu)公布對虛假陳述行為人作出處罰決定之日；
（二）中華人民共和國財(cái)政部、其他行政機(jī)關(guān)以及有權(quán)作出行政處罰的機(jī)構(gòu)公布對虛假陳述行為人作出處罰決定之日；
（三）虛假陳述行為人未受行政處罰，但已被人民法院認(rèn)定有罪的，作出刑事判決生效之日。
因同一虛假陳述行為，對不同虛假陳述行為人作出兩個以上行政處罰；或者既有行政處罰，又有刑事處罰的，以最先作出的行政處罰決定 公告之日或者作出的刑事判決生效之日，為訴訟時效起算之日。
二、受理與管轄
第六條 投資人以自己受到虛假陳述侵害為由，依據(jù)有關(guān)機(jī)關(guān)的行政處罰決定或者人民法院的刑事裁判文書，對虛假陳述行為人提起的民 事賠償訴訟，符合民事訴訟法第一百零八條規(guī)定的，人民法院應(yīng)當(dāng)受理。
投資人提起虛假陳述證券民事賠償訴訟，除提交行政處罰決定或者公告，或者人民法院的刑事裁判文書以外，還須提交以下證據(jù)：
（一）自然人、法人或者其他組織的身份證明文件，不能提供原件的，應(yīng)當(dāng)提交經(jīng)公證證明的復(fù)印件；
（二）進(jìn)行交易的憑證等投資損失證據(jù)材料。
第七條 虛假陳述證券民事賠償案件的被告，應(yīng)當(dāng)是虛假陳述行為人，包括：
（一）發(fā)起人、控股股東等實(shí)際控制人；
（二）發(fā)行人或者上市公司；
（三）證券承銷商；
（四）證券上市推薦人；
（五）會計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所、資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)等專業(yè)中介服務(wù)機(jī)構(gòu)；
（六）上述（二）、（三）、（四）項(xiàng)所涉單位中負(fù)有責(zé)任的董事、監(jiān)事和經(jīng)理等高級管理人員以及（五）項(xiàng)中直接責(zé)任人；
（七）其他作出虛假陳述的機(jī)構(gòu)或者自然人。
第八條 虛假陳述證券民事賠償案件，由省、直轄市、自治區(qū)人民政府所在的市、計(jì)劃單列市和經(jīng)濟(jì)特區(qū)中級人民法院管轄。
第九條 投資人對多個被告提起證券民事賠償訴訟的，按下列原則確定管轄：
（一）由發(fā)行人或者上市公司所在地有管轄權(quán)的中級人民法院管轄。但有本規(guī)定第十條第二款規(guī)定的情形除外。
（二）對發(fā)行人或者上市公司以外的虛假陳述行為人提起的訴訟，由被告所在地有管轄權(quán)的中級人民法院管轄。
（三）僅以自然人為被告提起的訴訟，由被告所在地有管轄權(quán)的中級人民法院管轄。
第十條 人民法院受理以發(fā)行人或者上市公司以外的虛假陳述行為人為被告提起的訴訟后，經(jīng)當(dāng)事人申請或者征得所有原告同意后，可以 追加發(fā)行人或者上市公司為共同被告。人民法院追加后，應(yīng)當(dāng)將案件移送發(fā)行人或者上市公司所在地有管轄權(quán)的中級人民法院管轄。
當(dāng)事人不申請或者原告不同意追加，人民法院認(rèn)為確有必要追加的，應(yīng)當(dāng)通知發(fā)行人或者上市公司作為共同被告參加訴訟，但不得移送案 件。
第十一條 人民法院受理虛假陳述證券民事賠償案件后，受行政處罰當(dāng)事人對行政處罰不服申請行政復(fù)議或者提起行政訴訟的，可以裁定 中止審理。
人民法院受理虛假陳述證券民事賠償案件后，有關(guān)行政處罰被撤銷的，應(yīng)當(dāng)裁定終結(jié)訴訟。
三、訴訟方式
第十二條 本規(guī)定所涉證券民事賠償案件的原告可以選擇單獨(dú)訴訟或者共同訴訟方式提起訴訟。
第十三條 多個原告因同一虛假陳述事實(shí)對相同被告提起的訴訟，既有單獨(dú)訴訟也有共同訴訟的，人民法院可以通知提起單獨(dú)訴訟的原告 參加共同訴訟。
多個原告因同一虛假陳述事實(shí)對相同被告同時提起兩個以上共同訴訟的，人民法院可以將其合并為一個共同訴訟。
第十四條 共同訴訟的原告人數(shù)應(yīng)當(dāng)在開庭審理前確定。原告人數(shù)眾多的可以推選二至五名訴訟代表人，每名訴訟代表人可以委托一至二 名訴訟代理人。
第十五條 訴訟代表人應(yīng)當(dāng)經(jīng)過其所代表的原告特別授權(quán)，代表原告參加開庭審理，變更或者放棄訴訟請求、與被告進(jìn)行和解或者達(dá)成調(diào) 解協(xié)議。
第十六條 人民法院判決被告對人數(shù)眾多的原告承擔(dān)民事賠償責(zé)任時，可以在判決主文中對賠償總額作出判決，并將每個原告的姓名、應(yīng) 獲得賠償金額等列表附于民事判決書后。
四、虛假陳述的認(rèn)定
第十七條 證券市場虛假陳述，是指信息披露義務(wù)人違反證券法律規(guī)定，在證券發(fā)行或者交易過程中，對重大事件作出違背事實(shí)真相的虛 假記載、誤導(dǎo)性陳述，或者在披露信息時發(fā)生重大遺漏、不正當(dāng)披露信息的行為。
對于重大事件，應(yīng)當(dāng)結(jié)合證券法第五十九條、第六十條、第六十一條、第六十二條、第七十二條及相關(guān)規(guī)定的內(nèi)容認(rèn)定。
虛假記載，是指信息披露義務(wù)人在披露信息時，將不存在的事實(shí)在信息披露文件中予以記載的行為。
誤導(dǎo)性陳述，是指虛假陳述行為人在信息披露文件中或者通過媒體，作出使投資人對其投資行為發(fā)生錯誤判斷并產(chǎn)生重大影響的陳述。
重大遺漏，是指信息披露義務(wù)人在信息披露文件中，未將應(yīng)當(dāng)記載的事項(xiàng)完全或者部分予以記載。
不正當(dāng)披露，是指信息披露義務(wù)人未在適當(dāng)期限內(nèi)或者未以法定方式公開披露應(yīng)當(dāng)披露的信息。
