有A、B、C三種投資產(chǎn)品，其收益的相關(guān)系數(shù)如下： ABC
A1
B0.11
C0.8-0.81
若必須選擇兩個產(chǎn)品構(gòu)建組合，則下列說法正確的是( )。
A．B、C組合是風(fēng)險最佳對沖組合
B．A、C組合風(fēng)險最小
C．A、B組合風(fēng)險最小
D．A、C組合風(fēng)險最分散
【正確答案】：A
[答案解析]BC是負(fù)相關(guān)的，因此可以構(gòu)建對沖組合。AC組合的風(fēng)險最大，因?yàn)樗鼈兊南嚓P(guān)性很高。BC組合的風(fēng)險最小，最分散。
第72題
ZETA信用風(fēng)險分析模型中用采衡量流動性的指標(biāo)是( )。
A．流動資產(chǎn)/總資產(chǎn)
B．流動資產(chǎn)/流動負(fù)債
C．(流動資產(chǎn)-流動負(fù)債)/總資產(chǎn)
D．流動負(fù)債/總資產(chǎn)
【正確答案】：B
[答案解析](流動資產(chǎn)-流動負(fù)債)/總資產(chǎn)為Altman的Z計分模型中用來衡量企業(yè)流動性的指標(biāo)，注意辨析。
第73題
在持有期為2天、置信水平為98%的情況下，若所計算的風(fēng)險價值為2萬元，則表明該銀行的資產(chǎn)組合( )。
A．在2天中的收益有98%的可能性不會超過2萬元
B．在2天中的收益有98%的可能性會超過2萬元、
C．在2天中的損失有98%的可能性不會超過2萬元
D．在2天中的損失有98%的可能性會超過2萬元
【正確答案】：C
[答案解析]風(fēng)險價值是潛在的最大損失。
第74題
下列關(guān)于銀行資產(chǎn)負(fù)債利率風(fēng)險的說法，不正確的是( )。
A 當(dāng)市場利率上升時，銀行資產(chǎn)價值下降
B 當(dāng)市場利率上升時，銀行負(fù)債價值上升
C 資產(chǎn)的久期越長；資產(chǎn)的利率風(fēng)險越大
D 負(fù)債的久期越長，負(fù)債的利率風(fēng)險越大
【正確答案】：B
[答案解析]當(dāng)市場利率上升時，銀行負(fù)債價值下降。
第75題
以下關(guān)于商業(yè)銀行風(fēng)險的論述，正確的是( )。
A 商業(yè)銀行的操作風(fēng)險往往小于市場風(fēng)險，因此商業(yè)銀行應(yīng)該更關(guān)注市場風(fēng)險管理
B 商業(yè)銀行的操作風(fēng)險也可能帶來巨虧，因此應(yīng)當(dāng)比市場風(fēng)險更加充分重視
C 商業(yè)銀行的各種類型的風(fēng)險都可能帶來巨大損失，都應(yīng)當(dāng)加以重視
D 以上都不對
【正確答案】：C
第76題
關(guān)于商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)外包的論述，不正確的是( )。
A 商業(yè)銀行經(jīng)營管理中的諸多操作或服務(wù)都可以外包
B 通過業(yè)務(wù)外包，商業(yè)銀行也把相應(yīng)的風(fēng)險承擔(dān)者轉(zhuǎn)移給了外包商，商業(yè)銀行從此不必對外包業(yè)務(wù)負(fù)任何直接或間接的責(zé)任
C 雖然業(yè)務(wù)可以外包，但是對于外包業(yè)務(wù)的可能的不良后果，商業(yè)仍然承擔(dān)責(zé)任
D 過多的外包業(yè)務(wù)可能產(chǎn)生額外的操作風(fēng)險或其他隱患
【正確答案】：B
[答案解析]商業(yè)銀行對不良后果仍要承擔(dān)責(zé)任。
第77題
下列關(guān)于風(fēng)險的說法，正確的是( )。
A 對大多數(shù)銀行來說，存款是最大、最明顯的信用風(fēng)險來源
B 信用風(fēng)險只存在于傳統(tǒng)的表內(nèi)業(yè)務(wù)中，不存在于表外業(yè)務(wù)中
C 對于衍生產(chǎn)品而言，對手違約造成的損失一般小于衍生產(chǎn)品的名義價值，因此其潛在風(fēng)險可以忽略不計
D 從投資組合角度出發(fā)，交易對手的信用級別下降可能會給投資組合帶來損失
【正確答案】：D
[答案解析]A項(xiàng)中應(yīng)為貸款而不是存款。B項(xiàng)中信用風(fēng)險不僅存在于傳統(tǒng)的表內(nèi)業(yè)務(wù)中，也存在于表外業(yè)務(wù)中。對于衍生品而言，由于衍生品的名義價值通常非常巨大，潛在的風(fēng)險是很大的，一旦運(yùn)用不當(dāng)，將極大地加劇銀行所面臨的風(fēng)險。
第78題
下列關(guān)于貸款遷徙率指標(biāo)計算的說法，不正確的是( )。
A 正常貸款遷徙率=(期初正常類貸款中轉(zhuǎn)為不良貸款的金額+期初關(guān)注類貸款中轉(zhuǎn)為不良貸款的金額)/(期初正常類貸款余額-期初正常類貸款期間減少金額+期初關(guān)注類貸款余額-期初關(guān)注類貸款期間減少金額)×100%
B 期初關(guān)注類貸款期間減少金額是指期初關(guān)注類貸款中，在報告期內(nèi)，由于貸款正常收回、不良貸款處置或貸款核銷等原因而減少的貸款
C 次級類貸款遷徙率：期初次級類貸款向下遷徙金額/(期初次級類貸款余額-期初次級類貸款期間減少金額)×100%
D 期初次級類貸款向下遷徙金額，是指期初次級類貸款中，在報告期末分類為可疑類的貸款余額
【正確答案】：D
[答案解析]期初次級類貸款向下遷徙金額，是指期初次級類貸款中，在報告期末分類為可疑類/損失類的貸款余額之和。
第79題
用VAR計算市場風(fēng)險監(jiān)管資本時，巴塞爾委員會規(guī)定乘數(shù)因子不得低于( )。
A 2
B 3
C 4
D 5
【正確答案】：B
第80題
商業(yè)銀行劃分了銀行賬戶和交易賬戶之后，以下說法不正確的是( )。
A 有助于銀行加強(qiáng)自身的風(fēng)險管理
B 商業(yè)銀行自營交易的盈虧將由暗變明
C 交易人員可以廣泛進(jìn)秘“尋利性交易”
D 交易員基本不可能再利用銀行賬戶，將交易類證券轉(zhuǎn)到投資類證券以隱瞞交易損失
【正確答案】：C
