二、多項選擇題
1．ABD
【解析】本題考查證監(jiān)會對投資銀行業(yè)務(wù)的檢查。中國證監(jiān)會的非現(xiàn)場檢查包括證券公司
的年度報告、董事會報告、財務(wù)報表附注、與承銷業(yè)務(wù)有關(guān)的自查內(nèi)容。
2．ABCD
【解析】本題考查國債承銷業(yè)務(wù)的資格條件和資格申請。承銷團申請人應(yīng)當具備的基本條
件有：(1)在中國境內(nèi)依法成立的金融機構(gòu)；(2)依法開展經(jīng)營活動，近3年內(nèi)在經(jīng)營活
動中沒有重大違法記錄，信譽良好；(3)財務(wù)穩(wěn)健，資本充足率、償付能力或者凈資本狀
況等指標達到監(jiān)管標準，具有較強的風險控制能力；(4)具有負責國債業(yè)務(wù)的專職部門以
及健全的國債投資和風險管理制度；(5)信息化管理程度較高；(6)有能力且自愿履行《國
債承銷團成員資格審批辦法》第六章規(guī)定的各項義務(wù)。
3．ABCD
【解析】本題考查證監(jiān)會對投資銀行業(yè)務(wù)的檢查。證券公司應(yīng)向中國證監(jiān)會，滬、深證券
交易所，公司住所地的中國證監(jiān)會派出機構(gòu)，中國證券登記結(jié)算公司和中國證券業(yè)協(xié)會
報送年度報告。
4．ABCD
【解析】本題考查保薦制度——監(jiān)管措施的相關(guān)規(guī)定。
5．ABD
【解析】本題考查公司章程修改的情形。
6．BD
【解析】本題考查提議召開臨時股東大會的相關(guān)規(guī)定。選項A應(yīng)改為：董事人數(shù)不足法律
規(guī)定人數(shù)或者公司章程所定人數(shù)的2／3時；選項C應(yīng)改為單獨或者合計持有公司10％以
上股份的股東請求時。
7．AC
【解析】本題考查股東大會的運作和議事規(guī)則一股東大會的主持。選項B應(yīng)改為：副董事
長不能履行職務(wù)或者不履行職務(wù)的，由半數(shù)以上董事共同推舉1名董事主持。
選項D應(yīng)改為：監(jiān)事會不召集和主持的，連續(xù)90日以上單獨或者合計持有公司l0％以上
股份的股東可以自行召集和主持。
8．ABCD
【解析】我國目前實踐中，公司改組為上市公司時，對上市公司占用的國有土地主要采取
4種方式處置：以土地使用權(quán)作價入股；繳納土地出讓金，取得土地使用權(quán)；繳納土地租金；授權(quán)經(jīng)營。
9．ABC
【解析】審計風險由固有風險、控制風險和檢查風險組成。
10．AB
【解析】本題考查可以不對相關(guān)國有資產(chǎn)進行評估的情形。
11．ABD
【解析】選項C應(yīng)該是優(yōu)先股籌資的成本比債券高，這是由于其股息不能抵沖稅前利潤。
本題考查優(yōu)先股籌資特點。
12．CD
【解析】公司籌資的另一大來源是其內(nèi)部的現(xiàn)金流量，它主要包括折舊和未分配利潤(也
即留存收益)兩部分。
13．AC
【解析】本題考查盈利預測審核報告預測期間的確定原則。’
14．ABCD
【解析】本題考查在創(chuàng)業(yè)板上市公司首次公開發(fā)行股票對董事、監(jiān)事和高級管理人員的
要求。
15．ABCD
【解析】本題考查發(fā)行人的義務(wù)。
16．BC
【解析】滬市投資者可以使用其所持的上海證券交易所賬戶在申購日(簡稱“T日”)向上
海證券交易所申購在該所發(fā)行的新股，申購時間為T日上午9：30～11：30；下午1：00
～3：00。
17．ABD
【解析】本題考查深圳證券交易所資金申購上網(wǎng)實施辦法與上海證券交易所的不同點。
18．AC
【解析】本題考查超額配售選擇權(quán)披露的相關(guān)知識。
19．ABCD
【解析】發(fā)行人應(yīng)針對不同的發(fā)行方式，披露預計發(fā)行上市的重要日期，主要包括股票
上市日期、詢價推介時間、定價公告刊登日期、申購日期和繳款日期。
20．ABCD
【解析】本題考查上市公司信息披露事務(wù)管理制度的相關(guān)內(nèi)容。
21．BCD
【解析】本題考查募集資金運用中的相關(guān)規(guī)定。
22．ABD
【解析】本題考查向不特定對象公開募集股份，應(yīng)當符合的條件。
23．BCD
【解析】本題考查內(nèi)核的相關(guān)知識。
24．BD
【解析】本題考查關(guān)于配股發(fā)行方式的相關(guān)知識。
25．ABD
【解析】本題考查上市公司不得公開發(fā)行證券的情形。
26．CD
【解析】本題考查可轉(zhuǎn)換公司債券具有的雙重特征。
27．BD
【解析】本題考查可轉(zhuǎn)換公司債券的期限。
28．ABC
【解析】本題考查證券交易所暫停可轉(zhuǎn)換公司債券上市的情形。
29．ABD
【解析】本題考查企業(yè)集團財務(wù)公司發(fā)行金融債券應(yīng)具備的條件。選項C應(yīng)該是財務(wù)公
司設(shè)立1年以上，經(jīng)營狀況良好，申請前l(fā)年利潤率不低于行業(yè)平均水平，且有穩(wěn)定的
盈利預期。
30．ACD
【解析】選項B應(yīng)該是企業(yè)應(yīng)在注冊后2個月內(nèi)完成首期發(fā)行。本題考查企業(yè)發(fā)行短期
融資券的相關(guān)知識。
31．ACD
【解析】本題考查證券交易所終止債券上市的情形。
32．ABC
【解析】本題考查H股上市公司的公司治理要求。選項D應(yīng)該是審核委員會成員需有至
少3名成員，并必須全部是非執(zhí)行董事。
33．ABCD
【解析】本題考查上市公司所屬企業(yè)申請境外上市，應(yīng)當符合的條件。
34．BCD
【解析】在香港創(chuàng)業(yè)板上市的企業(yè)，發(fā)行人必須依據(jù)中國內(nèi)地及香港地區(qū)、百慕大或開
曼群島法律正式注冊成立。
35．ABCD
【解析】本題考查公司收購的形式。
36．ABCD
【解析】本題考查重組實施后的持續(xù)督導。
37．ACD
【解析】本題考查受讓上市公司國有股和法人股的外商，應(yīng)當具備的條件。
38．ABCD
【解析】本題考查收購方式。
39．ABD
【解析】本題考查股東大會決議的相關(guān)事項。
40．ABD
【解析】本題考查外國投資者對上市公司進行戰(zhàn)略投資應(yīng)符合的要求。
三、判斷題
1．A
【解析】本題考查國債承銷業(yè)務(wù)資格的條件。
2．B
【解析】本題考查債券管理制度的發(fā)展歷史。l993年12月通過的《公司法》中規(guī)定，公司債券部分曾經(jīng)規(guī)定只有股份有限公司、國有獨資公司和兩個以上國有企業(yè)級其他兩個以上的國有投資主體投資設(shè)立的有限責任公司才能發(fā)行公司債券。
3．B
【解析】本題考查國債承銷業(yè)務(wù)的資格條件和資格申請。證券公司、保險公司和信托投資
公司可以在證券交易所債券市場上參加記賬式國債的招標發(fā)行及競爭性定價過程，向財
政部直接承銷記賬式國債；商業(yè)銀行、農(nóng)村信用社聯(lián)社、保險公司租少數(shù)證券公司可以
在全國銀行間債券市場上參加記賬式國債的招標發(fā)行及競爭性定價過程，向財政部直接
承銷記賬式國債。
4．A
【解析】本題考查我國投資銀行業(yè)務(wù)的發(fā)展歷史一股票發(fā)行方式的演變。
5．B
【解析】本題考查我國投資銀行業(yè)務(wù)的發(fā)展歷史～債券管理制度的發(fā)展歷史。并不是中國
證監(jiān)會制定，而是中國銀行間市場交易商協(xié)會。
6．A
【解析】本題考查實際控制人的概念。
7．A
【解析】本題考查上市公司關(guān)聯(lián)關(guān)系董事表決權(quán)的限制。
8．B
【解析】應(yīng)該是30日內(nèi)。發(fā)行的股份超過招股說明書規(guī)定的截止期限尚未募足的，或者
發(fā)行股份的股款繳足后，發(fā)起人在30日內(nèi)未召開創(chuàng)立大會的，認股人可以按照所繳股款
并加算銀行同期存款利息，要求發(fā)起人返還。
9．A
【解析】本題考查股東的出席和代理出席的相關(guān)內(nèi)容。
10．B
【解析】應(yīng)該是25％。法定公積金轉(zhuǎn)為資本時，所留存的該項公積金不得少于轉(zhuǎn)增前公
司注冊資本的25％。
11．A
【解析】本題考查無形資產(chǎn)的處置方式。
12．A
【解析】本題考查土地使用權(quán)的處置。
13．B
【解析】在企業(yè)股份制改組過程中，企業(yè)的資產(chǎn)、業(yè)務(wù)及債權(quán)、債務(wù)必然隨之重組。
14．B
【解析】股份有限公司的發(fā)起人在出資時可以用貨幣、實物、工業(yè)產(chǎn)權(quán)或土地使用權(quán)作
價出資。
15．B
【解析】經(jīng)國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)批準經(jīng)濟行為的事項涉及的資產(chǎn)評估項目，應(yīng)
該由國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)負責備案，而不是中央企業(yè)負責備案。
16．A
【解析】本題考查MM公司稅模型的命題一。
17．B
【解析】MM理論只考慮負債帶來的稅收抵免收益，卻忽略了負債同樣帶來的風險和額
外費用。
18．A
【解析】本題考查凈經(jīng)營收入理論的相關(guān)內(nèi)容。
19．A
【解析】本題考查外部融資的范圍。
20．B
【解析】內(nèi)部融資的成本主要是機會成本，而不表現(xiàn)為直接的財務(wù)成本。
21．A
【解析】本題考查招股說明書摘要的相關(guān)知識。
22．B
【解析】經(jīng)國務(wù)院批準，有限責任公司在依法變更為股份有限公司時，應(yīng)該是可以采取募
集設(shè)立方式公開發(fā)行股票。
23．B
【解析】包銷金額以確定的新股發(fā)行價格、配股價格或增發(fā)價格區(qū)間的上限為基礎(chǔ)計算。
應(yīng)該是增發(fā)價格區(qū)間的上限為基礎(chǔ)計算，而不是下限。
24．A
【解析】本題考查發(fā)審委組成的相關(guān)知識。
25．A
【解析】本題考查保薦機構(gòu)和保薦代表人開展保薦業(yè)務(wù)的基本要求。
26．B
【解析】投資價值研究報告應(yīng)該由承銷商的研究人員獨立撰寫并署名。
27．A
【解析】本題考查首次公開發(fā)行股票基本原則的相關(guān)知識。
28．B
【解析】保薦代表人應(yīng)當為經(jīng)中國證監(jiān)會注冊登記并列入保薦代表人名單的自然人。
29．B
【解析】在創(chuàng)業(yè)板中，發(fā)行人公開發(fā)行股票前已發(fā)行的股份，自發(fā)行人股票上市之日起l
年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓，而不是3個月。
30．A
【解析】本題考查網(wǎng)上發(fā)行與網(wǎng)下發(fā)行銜接的相關(guān)規(guī)定。
31．B
【解析】發(fā)行人應(yīng)當針對實際情況在招股說明書首頁作“重大事項提示”，提醒投資者給
予特別關(guān)注，而不是扉頁。
32．A
【解析】實際控制人應(yīng)披露到最終的國有控股主體或自然人為止。
33．B
【解析】發(fā)行人已發(fā)行境外上市外資股的，應(yīng)披露股利分配的上限為按中國會計準則和制度與上市地會計準則確定的未分配利潤數(shù)字中較低者，而不是較高者。
34．B
【解析】上市公司信息披露事務(wù)管理制度應(yīng)當經(jīng)董事會審議通過，而不是股東大會審議
通過。
35．B
【解析】認定公司控制權(quán)的歸屬，既需審查相應(yīng)的股權(quán)投資關(guān)系，也需要根據(jù)個案的實
際情況，結(jié)合對發(fā)行人股東大會、董事會決議的實質(zhì)影響、對董事和高級管理人員的提
名及任免所起的作用等因素進行分析判斷。
36．A
【解析】上市公司申請發(fā)行新股，最近36個月內(nèi)財務(wù)會計文件無虛假記載。
37．B
【解析】保薦機構(gòu)應(yīng)當自持續(xù)督導工作結(jié)束后l0個工作日內(nèi)向中國證監(jiān)會、證券交易所
報送“保薦總結(jié)報告書”。而不是15個工作日。
38．B
【解析】向不特定對象公開募集股份，最近3個會計年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不
應(yīng)低于6％。而不是5％。
39．B
【解析】非公開發(fā)行股票，發(fā)行對象不超過10名。
40．A
【解析】上市公司要建立募集資金專項存儲制度，募集資金必須存放于公司董事會決定
的專項賬戶。
41．B
【解析】認股權(quán)證的存續(xù)期間不超過公司債券的期限，自發(fā)行結(jié)束之日起不少于6個月。
而不是不少于3個月。
42．B
【解析】上市公司應(yīng)該在可轉(zhuǎn)換公司債券期滿前3～5個交易El內(nèi)披露本息兌付公告，而
不是5～7個交易日。
43．B
【解析】當公司股票增長到一定幅度，可轉(zhuǎn)換債券持有人若不進行轉(zhuǎn)股，那么，他從轉(zhuǎn)
債贖回得到的收益將遠低于從轉(zhuǎn)股中獲得的收益，而不是高于。
44．A
【解析】分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券中的公司債券和認股權(quán)分別符合證券交易所上市條
件的，應(yīng)當分別上市交易。
45．A
【解析】所謂可交換公司債券，是指上市公司的股東依法發(fā)行、在一定期限內(nèi)依據(jù)約定
的條件可以交換成該股東所持有的上市公司股份的公司債券。
46．B
【解析】短期融資券是指企業(yè)依照本辦法規(guī)定的條件和程序在銀行間債券市場發(fā)行和交
易，約定在一定期限內(nèi)還本付息，最長期限不超過365天的有價證券。
47．B
【解析】《證券法》第十六條規(guī)定，公開發(fā)行公司債券籌集的資金，必須用于核準的用途，
不得用于彌補虧損和非生產(chǎn)性支出。
48．B
【解析】金融債券定向發(fā)行的，經(jīng)認購人同意，可免于信用評級。
49．A
【解析】發(fā)行次級債券時，發(fā)行人應(yīng)組成承銷團，承銷團在發(fā)行期內(nèi)向其他投資者分銷
次級債券。
50．B
【解析】商業(yè)銀行發(fā)行金融債券沒有強制擔保要求；而財務(wù)公司發(fā)行金融債券，則需要
由財務(wù)公司的母公司或其他有擔保能力的成員單位提供相應(yīng)擔保，經(jīng)中國銀監(jiān)會批準免
于擔保的除外。
51．B
【解析】應(yīng)該是公司也可以聘請國外證券公司擔任國際協(xié)調(diào)人。
52．A
【解析】向境外投資者募集股份的股份有限公司通常以發(fā)起方式設(shè)立。
53．B
【解析】上市公司所屬企業(yè)申請境外上市，要求該上市公司在最近3年連續(xù)盈利，而不
是5年。
54．B
【解析】財務(wù)顧問應(yīng)當在所屬企業(yè)到境外上市當年剩余時間及其后1個完整會計年度持
續(xù)督導上市公司維持獨立上市地位，而不是3個完整會計年度。
55．A
【解析】中國香港的招股章程必須符合香港公司條例、聯(lián)交所上市規(guī)則及公司登記規(guī)則
的要求。
56．B
【解析】收購人提出豁免申請的，應(yīng)當聘請財務(wù)顧問等專業(yè)機構(gòu)出具專業(yè)意見。
57．A
【解析】一家財務(wù)顧問既可以為收購公司服務(wù)，也可以為目標公司服務(wù)，但不能同時為
收購公司和目標公司服務(wù)。
58．B
【解析】投資者在一個上市公司中擁有的權(quán)益，包括登記在其名下所持有的股份及雖未
登記在其名下但該投資者可實際支配表決權(quán)的股份。
59．A
【解析】特定對象取得本次發(fā)行的股份時，對其用于認購股份的資產(chǎn)持續(xù)擁有權(quán)益的時
間不足12個月的，自股份發(fā)行結(jié)束之日起36個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。
60．B
【解析】特殊目的公司系指中國境內(nèi)公司或自然人為實現(xiàn)以其實、際擁有的境內(nèi)公司權(quán)益
在境外上市而直接或間接控制的境外公司。
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