主要包括K線理論、切線理論、形態(tài)理論、波浪理論、量?jī)r(jià)關(guān)系理論、隨機(jī)漫步理論、循環(huán)周期理論、相反理論、混沌理論等內(nèi)容。

一、K線（日本線）理論

（了解）K線的組合應(yīng)用：

單根K線：以實(shí)體長(zhǎng)短、陰陽(yáng)，上下影線長(zhǎng)短及實(shí)體長(zhǎng)短與上下影線長(zhǎng)短之間的關(guān)系等來推測(cè)行情

多根K線：以各根K線的相對(duì)位置和陰陽(yáng)來推測(cè)行情

二、切線理論

1、趨勢(shì)分析

趨勢(shì)方向：上升、下降、水平（無趨勢(shì)方向）

趨勢(shì)類型（參見道氏理論）

2、支撐線（抵抗線）和壓力線（阻力線）

某一價(jià)位附近之所以形成對(duì)股價(jià)運(yùn)動(dòng)的支撐和壓力，主要由投資者的籌碼分布、持有成本以及投資者的心理因素所決定。支撐線和壓力線的作用：阻止或暫時(shí)阻止股價(jià)朝一個(gè)方向繼續(xù)運(yùn)動(dòng)（有被突破的可能）。支撐線和壓力線可相互轉(zhuǎn)化，條件是被有效的、足夠強(qiáng)大的股價(jià)變動(dòng)突破。

確認(rèn)支撐線和壓力線的依據(jù)：

（1）股價(jià)在這個(gè)區(qū)域停留時(shí)間的長(zhǎng)短；

（2）股價(jià)在這個(gè)區(qū)域伴隨的成交量大??；

（3）這個(gè)支撐區(qū)域或壓力區(qū)域發(fā)生的時(shí)間距離當(dāng)前這個(gè)時(shí)期的遠(yuǎn)近。――股價(jià)停留的時(shí)間越長(zhǎng)，伴隨的成交量越大，離現(xiàn)在越近，則此支撐或壓力區(qū)域?qū)Ξ?dāng)前影響就越大，反之就越小。

3、趨勢(shì)線與軌道線

趨勢(shì)線的作用：

（1）對(duì)價(jià)格今后變動(dòng)起約束作用。

（2）趨勢(shì)線被突破后起反作用。越重要、越有效的趨勢(shì)線被突破，其股價(jià)走勢(shì)反轉(zhuǎn)信號(hào)越強(qiáng)烈，被突破的趨勢(shì)線原來所起的支撐和壓力作用將互換。

軌道線的作用：

（1）限制股價(jià)的變動(dòng)范圍。

（2）提出趨勢(shì)轉(zhuǎn)向的警報(bào)。

對(duì)軌道線的突破是趨勢(shì)加速的開始；如果在一次波動(dòng)中未觸及到軌道線，離得很遠(yuǎn)就開始掉頭，往往是趨勢(shì)將要改變的信號(hào)。軌道線的確認(rèn)：軌道線被觸及次數(shù)越多，延續(xù)時(shí)間越長(zhǎng)，其被認(rèn)可的程度和重要性越高。先有趨勢(shì)線，后有軌道線。趨勢(shì)線可以單獨(dú)存在，軌道線則不能單獨(dú)存在。

4、黃金分割線和百分比線

共同特點(diǎn)：都是水平直線。注重支撐線和壓力線（相對(duì)固定，具有一般支撐線或壓力線的全部特征和作用）的價(jià)位，對(duì)何時(shí)達(dá)到這個(gè)價(jià)位不過多關(guān)心。

黃金分割線的關(guān)鍵數(shù)字：0.618；百分比線的關(guān)鍵數(shù)字：1／2，1／3，2／3

5、其他常見的支撐壓力點(diǎn)位

（1）歷史最高點(diǎn)與最低點(diǎn)

（2）整數(shù)點(diǎn)位和心理點(diǎn)位

（3）成交密集區(qū)

（4）頸線

（5）缺口

二、形態(tài)理論

股價(jià)移動(dòng)規(guī)律：

（1）股價(jià)應(yīng)在多空雙方取得均衡的位置上下來回波動(dòng)；

（2）原有的平衡被打破后，股價(jià)將尋找新的平衡位置。

持續(xù)整理、保持平衡→打破平衡→新的平衡→再打破平衡→再尋找新的平衡→……

股價(jià)移動(dòng)的兩種形態(tài)類型：持續(xù)整理形態(tài)、反轉(zhuǎn)突破形態(tài)

（一）反轉(zhuǎn)突破形態(tài)

1、頭肩形態(tài)

（1）頭肩頂、（2）頭肩底、（3）復(fù)合頭肩形態(tài)（左右肩部或頭部出現(xiàn)多于一次）

相同點(diǎn)：都是長(zhǎng)期趨勢(shì)的轉(zhuǎn)向形態(tài)。突破頸線，反轉(zhuǎn)形態(tài)形成。從突破點(diǎn)算起，股價(jià)至少將反轉(zhuǎn)與形態(tài)高度（頭到頸線的直線距離）相等的距離。左肩與右肩高點(diǎn)大致相等；成交量在左肩最大，頭部次之，右肩成交量最小，呈梯狀遞減。

區(qū)別：頭肩頂反轉(zhuǎn)向下，往往出現(xiàn)在長(zhǎng)期趨勢(shì)頂部；頭肩底反轉(zhuǎn)向上，往往出現(xiàn)在長(zhǎng)期趨勢(shì)底部。頸線在頭肩頂形態(tài)中是支撐線，在頭肩底形態(tài)中是壓力線。*頭肩頂形態(tài)與頭肩底形態(tài)在成交量配合方面的最大區(qū)別：頭肩頂形態(tài)完成后，向下突破頸線時(shí)，成交量不一定放大；頭肩底形態(tài)向上突破頸線，若沒有較大成交量出現(xiàn)，可靠性將大為降低，甚至可能出現(xiàn)假頭肩底形態(tài)。

2、雙重頂（M頭）、雙重底（W底）

特征：

(1)雙重頂（底）的兩個(gè)高（底）點(diǎn)不一定在同一水平，相差少于3%就不會(huì)影響形態(tài)的分析意義；

(2)雙重頂突破頸線時(shí)，不一定有大成交量伴隨，但日后繼續(xù)下跌時(shí)，成交量會(huì)擴(kuò)大；雙重底突破頸線時(shí)，必須有大成交量配合，否則可能為無效突破；

(3)最小反轉(zhuǎn)幅度：雙頭（底）最高（低）點(diǎn)到頸線之間的差價(jià)距離。

3、三重頂（底）

本質(zhì)：就是頭肩形態(tài)。與一般頭肩形態(tài)的區(qū)別：三重頂（底）的頸線和頂部（底部）連線是水平的，三重頂（底）具有矩形特征。比起頭肩形態(tài)來說，三重頂（底）更容易演變成持續(xù)形態(tài)，而不是反轉(zhuǎn)形態(tài)。三重頂（底）的頂峰與頂峰，或谷底與谷底的間隔距離和時(shí)間在分析時(shí)不必相等。

4、圓弧頂（底）

特征：

（1）形態(tài)完成、股價(jià)反轉(zhuǎn)后，行情多屬爆發(fā)性，漲跌急速，持續(xù)時(shí)間不長(zhǎng)，中間極少出現(xiàn)回檔或反彈。

（2）圓弧頂（底）形成過程中，成交量變化都是兩頭多，中間少，到達(dá)頂或底時(shí)成交量達(dá)到最少。突破后的一段，都有相當(dāng)大的成交量。

（3）形態(tài)形成所花的時(shí)間越長(zhǎng)，今后反轉(zhuǎn)力度越強(qiáng)。

5、喇叭形（擴(kuò)大形或增大形）

一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)的喇叭形態(tài)應(yīng)該有三個(gè)高點(diǎn)，兩個(gè)低點(diǎn)。

特征：

（1）大多出現(xiàn)在頂部，是一種較可靠的看跌形態(tài)。只有在少數(shù)情況下股價(jià)在高成交量配合下向上突破時(shí)，才會(huì)改變其分析意義；

（2）整個(gè)喇叭形態(tài)形成期間都會(huì)保持不規(guī)則的大成交量，否則難以構(gòu)成該形態(tài)；

（3）喇叭形走勢(shì)的跌幅不可量度，一般會(huì)很大；

（4）喇叭形源于投資者的非理性，因而在投資意愿不強(qiáng)、氣氛低沉的市道中，不可能形成該形態(tài)。

6、V性反轉(zhuǎn)

特征：是一種很難預(yù)測(cè)的反轉(zhuǎn)形態(tài)，往往出現(xiàn)在市場(chǎng)劇烈的波動(dòng)之中。在轉(zhuǎn)勢(shì)點(diǎn)必須有大成交量配合，且成交量在圖形上形成倒V形。若沒有大成交量，則V形走勢(shì)不宜信賴。V形是一種失控的形態(tài)，應(yīng)用時(shí)要特別小心。

（二）持續(xù)整理形態(tài)―― 一個(gè)趨勢(shì)的中途休整過程，之后還要保持原來的趨勢(shì)方向

1、三角形整理形態(tài)

（1）對(duì)稱三角形（正三角形）

特點(diǎn)：持續(xù)時(shí)間不會(huì)太長(zhǎng)（否則，保持原有趨勢(shì)能力下降）；一般應(yīng)有六個(gè)轉(zhuǎn)折點(diǎn)，上下兩條直線起壓力支撐作用；根據(jù)經(jīng)驗(yàn)，突破位置一般應(yīng)在三角形橫向?qū)挾?／2～3／4的某個(gè)位置；成交量遞減，向上突破需要大成交量配合，向下突破則不必；從突破點(diǎn)算起，股價(jià)至少要運(yùn)動(dòng)到與形態(tài)高度相等的距離。雖然對(duì)稱三角形一般是整理形態(tài)，但有時(shí)也可能在頂部或底部出現(xiàn)而導(dǎo)致大勢(shì)反轉(zhuǎn)。