1、賺取權(quán)利金或期權(quán)價(jià)差收益。賺取權(quán)利金或期權(quán)價(jià)差收益的基本情形有兩種。

（1）交易者通過對標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格變動趨勢分析，認(rèn)為標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格會橫盤整理或小幅下跌，或隱含波動率高、期權(quán)價(jià)格被高估，可選擇賣出看漲期權(quán)，獲得權(quán)利金收益。

（2）賺取期權(quán)的時(shí)間價(jià)值。隨著期權(quán)到期目的臨近，期權(quán)時(shí)間價(jià)值會加速損耗，即便標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格上漲，看漲期權(quán)價(jià)格仍然可能下跌，賣出看漲期權(quán)可獲得相應(yīng)的價(jià)差收益。

2、履約平倉標(biāo)的資產(chǎn)多頭頭寸。如果交易者持有標(biāo)的資產(chǎn)，但對標(biāo)的資產(chǎn)后市謹(jǐn)慎看多，可考慮賣出看漲期權(quán)，通過履約方式將持有的標(biāo)的資產(chǎn)賣出平倉。通過賣出看漲期權(quán)履約將標(biāo)的資產(chǎn)多頭平倉，目的是希望比按當(dāng)時(shí)的市場價(jià)格賣出標(biāo)的資產(chǎn)將多頭平倉更為有利。此策略被視為一個(gè)標(biāo)的資產(chǎn)多頭和一個(gè)看漲期權(quán)空頭的組合，標(biāo)的資產(chǎn)多頭對賣出看漲期權(quán)形成保護(hù)，稱為有擔(dān)保的看漲期權(quán)或備兌看漲期權(quán)。