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    2024年7月期貨從業(yè)《期貨基礎(chǔ)知識(shí)》考前真題沖刺練習(xí)八

    來源:233網(wǎng)校 2024-06-27 00:57:53

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    1、距交割時(shí)間越近,持倉費(fèi)越()

    A. 低

    B. 高

    C. 不確定

    D. 穩(wěn)定

    參考答案:A
    參考解析:持倉費(fèi)高低與距期貨合約到期時(shí)間長(zhǎng)短有關(guān),距交割時(shí)間越近,持倉費(fèi)越低。理論上,當(dāng)期貨合約到期時(shí),持倉費(fèi)會(huì)減小到零,基差也將變?yōu)榱恪?span id="dh53sac" class="Subject_Jx">

    2、與一般的套期保值操作相比,套期保值與點(diǎn)價(jià)交易結(jié)合能夠()

    A. 減少期貨頭寸的持倉量

    B. 便利期貨頭寸盈利

    C. 降低持倉費(fèi)

    D. 降低基差風(fēng)險(xiǎn)

    參考答案:D
    參考解析:由于是點(diǎn)價(jià)交易與套期保值操作相結(jié)合,套期保值頭寸了結(jié)的時(shí)候,對(duì)應(yīng)的基差基本上等于點(diǎn)價(jià)交易時(shí)確立的升貼水。這就保證了在套期保值建倉時(shí),就已經(jīng)知道了平倉時(shí)的基差,從而減少了基差變動(dòng)的不確定性,降低了基差風(fēng)險(xiǎn),這種交易方式被稱為基差交易。

    3、下列操作屬于套期保值中的展期的是()。

    A. 將遠(yuǎn)月合約的頭寸平倉,然后在近月合約上建倉

    B. 將近月合約的頭寸平倉,然后在遠(yuǎn)月合約上建倉

    C. 同時(shí)在近月合約和遠(yuǎn)月合約上建倉

    D. 同時(shí)在近月合約和遠(yuǎn)月合約上平倉

    參考答案:B
    參考解析:展期,即用遠(yuǎn)月合約調(diào)換近月合約,將持倉向后移。

    B項(xiàng)符合展期的描述,故本題選B。

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