第3章 建設(shè)工程設(shè)計(jì)階段的投資控制
考點(diǎn)一：資金時(shí)間價(jià)值
(一)現(xiàn)金流量
(1)現(xiàn)金流量的概念
現(xiàn)金流入量CL1(流入經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)或方案的資金)；現(xiàn)金流出量C0t(流出經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)或方案的資金)；凈現(xiàn)金流量NCF或(CI－CO)t(同一時(shí)點(diǎn)上的現(xiàn)金流入量與現(xiàn)金流出量之差)。
(2)現(xiàn)金流量圖
現(xiàn)金流量的三要素：大小(資金數(shù)額)；方向(資金流入或流出)；作用點(diǎn)(資金流入或流出的時(shí)間點(diǎn))。
(二)資金時(shí)間價(jià)值的計(jì)算
(1)資金時(shí)間價(jià)值的概念資金因參與流通，隨著時(shí)間的延伸而產(chǎn)生增值
(利潤或利息)的現(xiàn)象或?qū)傩浴?BR>(2)利息與復(fù)利
單利法是每期的利息均按原始本金計(jì)算的計(jì)息方式，即不論計(jì)息期數(shù)為多少，只有本金計(jì)息，利息不計(jì)利息。單利法的計(jì)算公式為：l＝PXn×i復(fù)利法是各期的利息分別按原始本金與累計(jì)利息之和計(jì)算的計(jì)息方式，即每期計(jì)算的利息計(jì)入下期的本金，下期將按本利和的總額計(jì)息。
(3)實(shí)際利率和名義利率
名義利率：計(jì)息周期利率乘以每年計(jì)息的周期數(shù)。
實(shí)際利率(有效利率)
如果年名義利率為r、一年內(nèi)的計(jì)息周期次數(shù)為m，則年實(shí)際利率(i)可按下式計(jì)箕：
(4)資金時(shí)間價(jià)值計(jì)算的基本概念和符號(hào)
現(xiàn)值(P：資金發(fā)生在(或折算為)某一時(shí)間序列起點(diǎn)時(shí)陽j的價(jià)值，或相對(duì)于將來值的任何較早時(shí)間的價(jià)值；
終值(F：資金發(fā)生在(或折算為)某一時(shí)間序列終點(diǎn)時(shí)間的價(jià)值，或相對(duì)于現(xiàn)在值的任何較晚時(shí)間的價(jià)值；
等額年金或等額資金(A)：發(fā)生在或折算為某一時(shí)間序列各個(gè)計(jì)算期期末(不包括零期)的等額資金的價(jià)值。
(5)復(fù)利法資金時(shí)間價(jià)值計(jì)算的基本公式
