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一、單選題
1．下列不屬于農(nóng)產(chǎn)品期貨中經(jīng)濟(jì)作物的是（ ?。?/p>
A．棉花
B．咖啡
C．可可
D．小麥
2．期貨交易與遠(yuǎn)期交易相比，信用風(fēng)險(xiǎn)（ ）。
A．較大
B．相同
C．較小
D．無法比較
3．當(dāng)看漲期貨期權(quán)的賣方接受買方行權(quán)要求時(shí)，將（ ?。?。
A．以標(biāo)的資產(chǎn)市場(chǎng)價(jià)格賣出期貨合約
B．以執(zhí)行價(jià)格買入期貨合約
C．以標(biāo)的資產(chǎn)市場(chǎng)價(jià)格買入期貨合約
D．以執(zhí)行價(jià)格賣出期貨合約
4．芝加哥商業(yè)交易所一面值為100萬美元的3個(gè)月期國(guó)債期貨，當(dāng)成交指數(shù)為98．56時(shí)，其年貼現(xiàn)率是（ ?。?。
A．8．56%
B．1．44%
C．5．76%
D．0．36%
5．期貨市場(chǎng)的功能是（ ?。?。
A．規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)和獲利
B．規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)、價(jià)格發(fā)現(xiàn)和獲利
C．規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)、價(jià)格發(fā)現(xiàn)和資產(chǎn)配置
D．規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)和套現(xiàn)
6．本期供給量的構(gòu)成不包括（ ）。
A．期初庫存量
B．期末庫存量
C．當(dāng)期進(jìn)口量
D．當(dāng)期國(guó)內(nèi)生產(chǎn)量
7．目前我國(guó)的期貨結(jié)算機(jī)構(gòu)（ ?。?。
A．完全獨(dú)立于期貨交易所
B．由幾家期貨交易所共同擁有
C．是期貨交易所的內(nèi)部機(jī)構(gòu)
D．是附屬于期貨交易所的相對(duì)獨(dú)立機(jī)構(gòu)
8．在正向市場(chǎng)中，期貨價(jià)格高出現(xiàn)貨價(jià)格的部分與（ ?。┑母叩陀嘘P(guān)。
A．持倉量
B．持倉費(fèi)
C．成交量
D．成交額
9．下列關(guān)于期貨交易所的表述中，正確的是（ ?。?/p>
A．期貨交易所是專門進(jìn)行非標(biāo)準(zhǔn)化期貨合約買賣的場(chǎng)所
B．期貨交易所按照其章程的規(guī)定實(shí)行自律管理
C．期貨交易所不以其全部財(cái)產(chǎn)承擔(dān)民事責(zé)任
D．期貨交易所參與期貨價(jià)格的形成
10．與投機(jī)交易不同，在（ ?。┲校灰渍卟魂P(guān)注某一期貨合約的價(jià)格向哪個(gè)方向變動(dòng)，而是關(guān)注相關(guān)期貨合約之間的價(jià)差是否在合理的區(qū)間范圍。
A．期現(xiàn)套利
B．期貨價(jià)差套利
C．跨品種套利
D．跨市套利
參考答案：
1．D【解析】在農(nóng)產(chǎn)品期貨中，小麥屬于谷物，棉花、咖啡、可可屬于經(jīng)濟(jì)作物。
2．C【解析】與遠(yuǎn)期交易相比，在期貨交易中，以保證金制度為基礎(chǔ)，實(shí)行當(dāng)日無負(fù)債結(jié)算制度，每日進(jìn)行結(jié)算，信用風(fēng)險(xiǎn)較小。
3．D【解析】看漲期權(quán)是指期權(quán)的買方向賣方支付一定數(shù)額的期權(quán)費(fèi)后，便擁有了在合約有效期內(nèi)或特定時(shí)間，按執(zhí)行價(jià)格向期權(quán)賣方買入一定數(shù)量標(biāo)的物的權(quán)利，但不負(fù)有必須買進(jìn)的義務(wù)。
4．B【解析】短期利率期貨的報(bào)價(jià)采用“用100減去不帶百分號(hào)的年利率報(bào)價(jià)”的形式。故該國(guó)債的年貼現(xiàn)率為：(100-98．56)÷100×100%=1．44%。
5．C【解析】規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)、價(jià)格發(fā)現(xiàn)和資產(chǎn)配置是期貨市場(chǎng)的功能。
6．B【解析】本期供給量由期初庫存量、當(dāng)期國(guó)內(nèi)生產(chǎn)量和當(dāng)期進(jìn)口量構(gòu)成。
7．C【解析】根據(jù)期貨結(jié)算機(jī)構(gòu)與期貨交易所的關(guān)系不同，一般可分為兩種形式：(1)結(jié)算機(jī)構(gòu)是某一交易所的內(nèi)部機(jī)構(gòu)，僅為該交易所提供結(jié)算服務(wù)。(2)結(jié)算機(jī)構(gòu)是獨(dú)立的結(jié)算公司，可為一家或多家期貨交易所提供結(jié)算服務(wù)。目前，我國(guó)采取第一種形式。
8．B【解析】在正向市場(chǎng)中，期貨價(jià)格高出現(xiàn)貨價(jià)格的部分與持倉費(fèi)的高低有關(guān)系。
9．B【解析】在現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，期貨交易所是一種具有高度系統(tǒng)性和嚴(yán)密性、高度組織化和規(guī)范化的交易服務(wù)組織，自身不得直接或間接參與期貨交易活動(dòng)，不參與期貨價(jià)格的形成，也不擁有合約標(biāo)的商品，只為期貨交易提供設(shè)施和服務(wù)。《期貨交易管理?xiàng)l例》規(guī)定，期貨交易所不以營(yíng)利為目的，按照其章程的規(guī)定實(shí)行自律管理。
10．B【解析】與投機(jī)交易不同，在期貨價(jià)差套利中，交易者不關(guān)注某一期貨合約的價(jià)格向哪個(gè)方向變動(dòng)，而是關(guān)注相關(guān)期貨合約之間的價(jià)差是否在合理的區(qū)間范圍。
