1、GIPS特點（★★）

（1）GIPS非強制，屬于自愿參與性質(zhì)，并代表業(yè)績報告的最低標準。

（2）GIPS標準包含兩套。一套為必須遵守的規(guī)定，另一套為推薦遵守的行業(yè)最高標準。

（3）GIPS規(guī)定投資管理機構(gòu)應將所有可自由支配于預期投資策略及收取管理費的組合。

（4）除成立未滿5年的投資管理機構(gòu)外，所有機構(gòu)必須匯報至少5年以上符合GIPS的業(yè)績，并于此后每年更新業(yè)績，一直匯報至10年以上的業(yè)績。

（5）GIPS依賴于輸入數(shù)據(jù)的真實性與準確性。

2、GIPS的相關(guān)規(guī)定（★★）

（1）GIPS輸入數(shù)據(jù)的相關(guān)規(guī)定

①組合必須以公允價值進行實際估值

②組合須至少每月度進行一次實際估值

③投資管理機構(gòu)必須采用交易日會計制

④對固定收益類等應計利息的證券，必須采用權(quán)責發(fā)生制

（2）GIPS收益率計算的相關(guān)規(guī)定

①必須采用總收益率。

②必須采用經(jīng)現(xiàn)金流調(diào)整后的時間加權(quán)收益率。不同期間的回報率必須以幾何平均方式相連接。

③投資組合的收益必須以期初資產(chǎn)值加權(quán)計算，或采用其他能反映期初價值及對外現(xiàn)金流的方法。

④在計算總收益時，必須計入投資組合中持有的現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物的收益。

⑤所有的收益計算必須扣除期內(nèi)的實際買賣開支，而不得使用估計的買賣開支。

⑥自2006年1月1日起，投資管理機構(gòu)必須至少每季度一次計算組合群的收益，并使用個別投資組合的收益以資產(chǎn)加權(quán)計算。自2010年1月1日起，必須至少每月一次計算組合群收益，并使用個別投資組合的收益以資產(chǎn)加權(quán)計算。

⑦假如實際的直接買賣開支無法從綜合費用中確定并分離出來，則在計算未扣除費用收益時，必須從收益中減去全部綜合費用或綜合費用中包含直接買賣開支的部分，而不得使用估計出的買賣開支。

（3）GIPS組合群設定的相關(guān)規(guī)定

①組合群必須以相同投資目標或策略定義；

②資管理機構(gòu)應及時將新的投資組合納入組合群；

③除非正式修訂組合的投資目標、范圍、策略等適當理由，投資管理機構(gòu)不可隨意將投資組合在組合群間轉(zhuǎn)換。

（4）GIPS審計

自愿聘請獨立第三方審計公司，審計GIPS合規(guī)情況。