51. CME3 月期國債期貨面值1000000，成交價格為93.58，那么債券的成交價為（　　）。
A、983950
B、935800
C、98395
D、93580


52. 某組股票現(xiàn)值100 萬元，預計隔2 個月可收到紅利1 萬元，當時市場利率為12%，如買賣雙方就該組股票3 個月后轉(zhuǎn)讓簽訂遠期合約，則凈持有成本和合理價格分別為（　?。┰?。
A、19900 元和1019900 元
B、20000 元和1020000 元
C、25000 元和1025000 元
D、30000 元和1030000 元


53. 某進口商5 月以1800 元/噸進口大豆，同時賣出7 月大豆期貨保值，成交價1850 元/噸。該進口商欲尋求基差交易，不久，該進口商找到了一家榨油廠。該進口商協(xié)商的現(xiàn)貨價格比7 月期貨價（　?。┰?噸可保證至少30 元/噸的盈利（忽略交易成本）。
A、最多低20
B、最少低20
C、最多低30
D、最少低30


54. 某投資者在5月份以5．5美元／盎司的權(quán)利金買入一張執(zhí)行價格為430美元／盎司的6月份黃金看跌期權(quán)，又以4．5美元／盎司的權(quán)利金賣出一張執(zhí)行價格為430美元／盎司的6月份黃金看漲期權(quán)，再以市場價格428．5美元／盎司買進一張6月份黃金期貨合約。那么，當合約到期時，該投機者的凈收益是（　　）美元／盎司。(不考慮傭金)
A、2．5
B、1．5
C、1
D、0．5


55. 某香港投機者5月份預測大豆期貨行情會繼續(xù)上漲，于是在香港期權(quán)交易所買人1手(10噸／手)9月份到期的大豆期貨看漲期權(quán)合約，期貨價格為2000港元/噸。期權(quán)權(quán)利金為20港元/噸。到8月份時，9月大豆期貨價格漲到2200港元/噸，該投機者要求行使期權(quán)，于是以2000港元/噸買入1手9月大豆期貨，并同時在期貨市場上對沖平倉。那么，他總共盈利（　?。└墼?br/>A、1000
B、1500
C、1800
D、2000


56. 某投資者買進執(zhí)行價格為280 美分/蒲式耳的7 月小麥看漲期權(quán)，權(quán)利金為15 美分/蒲式耳，賣出執(zhí)行價格為290 美分/蒲式耳的小麥看漲期權(quán)，權(quán)利金為11 美分/蒲式耳。則其損益平衡點為（ ）美分/蒲式耳。
A、290
B、284
C、280
D、276


57. 6月3日，某交易者賣出10張9月份到期的日元期貨合約，成交價為0．007230美元／日元，每張合約的金額為1250萬日元。7月3日，該交易者將合約平倉，成交價為0．007210美元／日元。在不考慮其他費用的情況下，該交易者的凈收益是（　?。┟涝?。
A、250
B、500
C、2500
D、5000


58. 某大豆交易者在現(xiàn)貨價與期貨價分別為50.50 元和62.30 元時，買入期貨來規(guī)避大豆?jié)q價的風險，最后在基差為-18.30時平倉，該套期保值操作的凈損益為（　?。?。
A、11.80 元
B、-11.80 元
C、6.50 元
D、-6.50 元


59. 權(quán)利金買報價為24，賣報價為20，而前一成交價為21，則成交價為（　?。蝗绻耙怀山粌r為19，則成交價為（　　）；如果前一成交價為25，則成交價為（　?。?。
A、21 20 24
B、21 19 25
C、20 24 24
D、24 19 25


60. 會員制期貨交易所的理事會可以行使的職權(quán)有（　?。?
A、決定對嚴重違規(guī)會員的處罰
B、決定總經(jīng)理提出的財務預算方案、決算報告
C、決定期貨交易所合并、分立、解散和清算的方案
D、決定增加或者減少期貨交易所注冊資本