101. 關(guān)于追加投資額的說法中正確的是（　?。?
A、持倉頭寸獲利后立即平倉，不再追加投資
B、持倉頭寸獲利后追加的投資額應(yīng)等于上次的投資額
C、持倉頭寸獲利后追加的投資額應(yīng)大于上次的投資額
D、持倉頭寸獲利后追加的投資額應(yīng)小于上次的投資額


102. 水平套利又稱（　?。?
A、價格套利
B、日歷套利
C、貨幣套利
D、時間套利


103. 期貨公司在期貨市場中的作用主要體現(xiàn)在（　?。?
A、節(jié)約交易成本，提高交易效率
B、為投資者期貨合約的履行提供擔(dān)保，從而降低了投資者交易風(fēng)險
C、提高投資者交易的決策效率和決策的準(zhǔn)確性
D、規(guī)避價格風(fēng)險


104. 美國某投資機(jī)構(gòu)分析美國美聯(lián)儲將降低利率水平，決定投資于外匯期貨市場，可以（　　）.
A、買入日元期貨
B、賣出日元期貨
C、買入加元期貨
D、賣出加元期貨


105. 甲小麥貿(mào)易商擁有一批現(xiàn)貨，并做了賣出套期保值。乙面粉加工商是甲的客戶，需購進(jìn)一批小麥，但考慮價格會下跌，不愿在當(dāng)時就確定價格，而要求成交價后議。甲提議基差交易，提出確定價格的原則是比10月期貨價低3美分/蒲式耳，雙方商定給乙方20天時間選擇具體的期貨價。乙方接受條件，交易成立。試問如果兩周后，小麥期貨價格大跌，乙方執(zhí)行合同，雙方交易結(jié)果是（　?。?。
A、甲小麥貿(mào)易商不能實現(xiàn)套期保值目標(biāo)
B、甲小麥貿(mào)易商可實現(xiàn)套期保值目標(biāo)
C、乙面粉加工商不受價格變動影響
D、乙面粉加工商獲得了價格下跌的好處


106. 以下關(guān)于反向轉(zhuǎn)換套利的說法中正確的有（　?。?。
A、反向轉(zhuǎn)換套利是先買進(jìn)看漲期權(quán)，賣出看跌期權(quán)，再賣出一手期貨合約的套利。
B、反向轉(zhuǎn)換套利中看漲期權(quán)與看跌期權(quán)的執(zhí)行價格和到期月份必須相同
C、反向轉(zhuǎn)換套利中期貨合約與期權(quán)合約的到期月份必須相同
D、反向轉(zhuǎn)換套利的凈收益=（看跌期權(quán)權(quán)利金-看漲期權(quán)權(quán)利金）+（期貨價格-期權(quán)價格執(zhí)行價格）


107. 面值為100萬美元的3個月期國債，當(dāng)指數(shù)報價為92.76時，以下正確的是（　?。?
A、年貼現(xiàn)率為7.24%
B、3個月貼現(xiàn)率為7.24%
C、3個月貼現(xiàn)率為1.81%
D、成交價格為98.19萬美元


108. 一個完整的期貨交易流程應(yīng)包括（　?。?。
A、開戶與下單
B、競價
C、結(jié)算
D、交割


109. 下列各種指數(shù)中，采用加權(quán)平均法編制的有（　　）。
A、道?瓊斯平均系列指數(shù)
B、標(biāo)準(zhǔn)?普爾500指數(shù)
C、香港恒生指數(shù)
D、英國金融時報指數(shù)


110. 以下利率期貨合約中，不采取指數(shù)式報價方法的有（　?。?。
A、CME3個月期國債
B、CME3個月期歐洲美元
C、CBOT5年期國債
D、CBOT10年期國債