1、下列不屬于反轉(zhuǎn)形態(tài)的是( )。
A.雙重頂和雙重底
B.頭肩形
C.三重頂和三重底
D.三角形
參考答案：D
參考解析：三角形屬于持續(xù)形態(tài)。
2、下列關(guān)于期貨市場(chǎng)規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)功能的描述中，正確的是( )。
A.期貨交易無(wú)價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)
B.期貨價(jià)格上漲則贏利，下跌則虧損
C.能夠消滅期貨市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)
D.用一個(gè)市場(chǎng)的贏利彌補(bǔ)另一個(gè)市場(chǎng)的虧損
參考答案：D
參考解析：規(guī)避價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)并不是期貨交易本身沒(méi)有價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。實(shí)際上，期貨價(jià)格的上漲和下跌既可以使期貨交易贏利，也可以使期貨交易虧損。在期貨市場(chǎng)進(jìn)行套期保值交易的主要目的，并不是為了追求期貨市場(chǎng)上的贏利，而是要實(shí)現(xiàn)以一個(gè)市場(chǎng)上的贏利彌補(bǔ)另一個(gè)市場(chǎng)上的虧損。這正是規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)這一期貨市場(chǎng)基本功能的要義所在。
3、中國(guó)金融期貨交易所的上市品種不包括( )。
A.滬深300股指期貨
B.上證180股指期貨
C.5年期國(guó)債期貨
D.中證500股指期貨
參考答案：B
參考解析：截至2015年4月16日，中國(guó)金融期貨交易所的上市品種包括滬深300股指期貨、5年期國(guó)債期貨、10年期國(guó)債期貨、上證50股指期貨與中證500股指期貨。
4、期轉(zhuǎn)現(xiàn)交易雙方商定平倉(cāng)價(jià)須在( )限制范圍內(nèi)。
A.交收日現(xiàn)貨價(jià)格
B.交收日期貨價(jià)格
C.審批日現(xiàn)貨價(jià)格
D.審批日期貨價(jià)格
參考答案：D
參考解析：期貨轉(zhuǎn)現(xiàn)貨交易，是指持有方向相反的同一品種同一月份合約的會(huì)員(客戶(hù))協(xié)商一致并向交易所提出申請(qǐng)，獲得交易所批準(zhǔn)后，分別把各自持有的合約按雙方商定的期貨價(jià)格由交易所代為平倉(cāng)，同時(shí)，按照雙方協(xié)議價(jià)格和期貨合約標(biāo)的物數(shù)量相當(dāng)、品種相同、方向相同的倉(cāng)單進(jìn)行交換的行為。在交易雙方商定價(jià)格的過(guò)程中，雙方首先商定平倉(cāng)價(jià)(須在審批日期貨價(jià)格限制范圍內(nèi))與現(xiàn)貨交收價(jià)格。
5、下列關(guān)于蝶式套利的說(shuō)法，不正確的是( )。
A.蝶式套利由共享居中交割月份的跨期套利組成
B.蝶式套利需同時(shí)下達(dá)三個(gè)指令，并同時(shí)對(duì)沖
C.蝶式套利理論上比普通的跨期套利風(fēng)險(xiǎn)和利潤(rùn)都大
D.蝶式套利所涉及的居中合約數(shù)量等于近期合約和遠(yuǎn)期合約之和
參考答案：C
參考解析：蝶式套利理論上比普通的跨期套利風(fēng)險(xiǎn)與利潤(rùn)都小。
