1. 系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn):分級(jí)基金的投資標(biāo)的通常是股票、債券等金融資產(chǎn),因此會(huì)受到宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、政策變化、市場(chǎng)利率波動(dòng)等系統(tǒng)性因素的影響。如果整體市場(chǎng)下跌,分級(jí)基金的凈值也可能隨之下跌。
2. 行業(yè)風(fēng)險(xiǎn):如果分級(jí)基金主要投資于某個(gè)特定行業(yè),那么該行業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r、競(jìng)爭(zhēng)格局、政策變化等因素會(huì)對(duì)基金的表現(xiàn)產(chǎn)生重大影響。