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1、公司型基金設(shè)立的第一步是()。
A、申請(qǐng)?jiān)O(shè)立登記
B、名稱預(yù)先核準(zhǔn)
C、領(lǐng)取營(yíng)業(yè)執(zhí)照
D、基金備案
(1)名稱預(yù)先核準(zhǔn):根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)對(duì)企業(yè)名稱的特別規(guī)定為企業(yè)準(zhǔn)備名稱,并根據(jù)當(dāng)?shù)毓ど痰怯洐C(jī)構(gòu)的流程要求進(jìn)行名稱預(yù)先核準(zhǔn)。
(2)申請(qǐng)?jiān)O(shè)立登記:在名稱核準(zhǔn)通過(guò)后,需要依據(jù)《公司法》《公司登記管理?xiàng)l例》以及各地工商登記機(jī)構(gòu)的要求提交一系列申請(qǐng)材料,進(jìn)行設(shè)立登記事宜。
(3)領(lǐng)取營(yíng)業(yè)執(zhí)照:申請(qǐng)人提交的申請(qǐng)材料齊全,符合法定形式,登記機(jī)構(gòu)能夠當(dāng)場(chǎng)登記的,應(yīng)予當(dāng)場(chǎng)登記,頒發(fā)營(yíng)業(yè)執(zhí)照。公司營(yíng)業(yè)執(zhí)照簽發(fā)日期為公司成立日期。領(lǐng)取營(yíng)業(yè)執(zhí)照后,還應(yīng)該刻制企業(yè)印章,申請(qǐng)納稅登記,開(kāi)立銀行基本賬戶等。
2、關(guān)于投資協(xié)議常見(jiàn)條款,以下表述錯(cuò)誤的是()。
A、反攤薄條款的實(shí)質(zhì)是一種價(jià)格保護(hù)機(jī)制
B、反攤薄條款適用于后輪融資為降價(jià)融資時(shí)的情況
C、董事會(huì)席位條款又稱保護(hù)性條款
D、董事會(huì)席位條款會(huì)約定董事會(huì)席位總數(shù)及其分配規(guī)則
反攤薄條款也稱為反稀釋條款,本質(zhì)上是一種價(jià)格保護(hù)機(jī)制,適用于后輪融資為降價(jià)融資時(shí).用于保護(hù)前輪投資者利益的條款。
董事會(huì)席位條款指的是在投資協(xié)議中股權(quán)投資基金和目標(biāo)公司之間約定董事會(huì)的席位構(gòu)成和分配的條款。
董事會(huì)是公司治理的重要組成部分,董事會(huì)席位條款的實(shí)質(zhì)是對(duì)被投資企業(yè)的控制權(quán)分配進(jìn)行約定。通常,董事會(huì)席位條款會(huì)約定董事會(huì)席位總數(shù)及其分配規(guī)則。
保護(hù)性條款是指股權(quán)投資基金為保護(hù)自身利益而設(shè)置的要求目標(biāo)公司在執(zhí)行某些可能損害投資者利益或?qū)ν顿Y者利益有重大影響的行為時(shí),需取得投資者同意的條款。
3、為更好地對(duì)被投資公司實(shí)施投資后管理和項(xiàng)目監(jiān)控,股權(quán)投資基金可采取的行動(dòng)包括()。
Ⅰ、投資工具采用可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股,投后階段轉(zhuǎn)換為普通股,增加在股東大會(huì)和董事會(huì)的話語(yǔ)權(quán)
Ⅱ、投資工具采用可轉(zhuǎn)換債券,投后階段轉(zhuǎn)換為普通股,增加在股東大會(huì)和董事會(huì)的話語(yǔ)權(quán)
Ⅲ、要求被投公司定期提供業(yè)績(jī)報(bào)告和財(cái)務(wù)報(bào)表
Ⅳ、調(diào)查被投公司頻繁管理人員任免的原因
A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
參考解析:
投資機(jī)構(gòu)通常要求被投企業(yè)定期提供財(cái)務(wù)報(bào)表和業(yè)績(jī)報(bào)告,并跟蹤被投資企業(yè)重大合同等業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)信息、重大的投資活動(dòng)和融資活動(dòng)、公司經(jīng)營(yíng)范圍的變更、重要管理人員的任免,以及其他可能對(duì)公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、業(yè)績(jī)、資產(chǎn)等產(chǎn)生重大影響的事宜。
在某些情況下,投資機(jī)構(gòu)在投資時(shí)會(huì)以可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股或可轉(zhuǎn)換債券作為投資工具,在投資后管理階段,投資者可以選擇行使轉(zhuǎn)換權(quán)利,將優(yōu)先股或債券轉(zhuǎn)換為普通股,相應(yīng)增加在股東大會(huì)或董事會(huì)的話語(yǔ)權(quán),從而實(shí)施更有力的監(jiān)控。在某些特殊情況下,投資機(jī)構(gòu)甚至可以根據(jù)投資協(xié)議約定的保護(hù)性條款,對(duì)可能損害投資機(jī)構(gòu)權(quán)益的決策行使一票否決權(quán)。
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