二、單項選擇題
21．【答案】B。解析：不確定條件下的投資組合理論和資本資產(chǎn)定價模型(CAPM)是在負(fù)債風(fēng)險管理模式階段提出的。
22．【答案】D。解析：商業(yè)銀行通常運用的風(fēng)險管理策略可以大致概括為風(fēng)險分散、風(fēng)險對沖、風(fēng)險轉(zhuǎn)移、風(fēng)險規(guī)避和風(fēng)險補(bǔ)償五種策略。
23．【答案】B。解析：火災(zāi)、搶劫、高管欺詐等操作風(fēng)險，商業(yè)銀行往往很難規(guī)避和降低，甚至有些無能為力，但可以通過制定應(yīng)急和連續(xù)營業(yè)方案、購買保險、業(yè)務(wù)外包等方式將風(fēng)險轉(zhuǎn)移或緩釋。
24．【答案】A。解析：商業(yè)銀行一般不采用留置和定金的擔(dān)保方式。
25．【答案】B。解析：新協(xié)議對三大風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)規(guī)定了不同的計算方法：對于信用風(fēng)險資產(chǎn)，商業(yè)銀行可以采取標(biāo)準(zhǔn)法、內(nèi)部評級初級法和內(nèi)部評級高級法；對于市場風(fēng)險，商業(yè)銀行可以采用標(biāo)準(zhǔn)法或內(nèi)部模型法；對于操作風(fēng)險。商業(yè)銀行可以采用基本指標(biāo)法、標(biāo)準(zhǔn)法或高級計量法。
26．【答案】D。解析：對各類監(jiān)管設(shè)限做到科學(xué)合理，有所為有所不為，減少一切不必要的限制，而不是減少一切限制。
27．I答案】C。解析：市場風(fēng)險主要來自所屬經(jīng)濟(jì)體系。
28．【答案】D。解析：采用經(jīng)風(fēng)險調(diào)整的業(yè)績評估法來綜合考量商業(yè)銀行的盈利能力和風(fēng)險水平已經(jīng)成為國際先進(jìn)銀行的通行做法。
【專家點撥】在經(jīng)風(fēng)險調(diào)整的業(yè)績評估方法中，目前被廣泛接受和普遍使用的是經(jīng)風(fēng)險調(diào)整的資本收益率(RAROC)。
29．【答案】A。解析：主要投資者是指直接或間接控制一個企業(yè)10%或10%以上表決權(quán)的個人投資者。
30．【答案】C。解析：國別風(fēng)險通常是由債務(wù)人所在國家的行為引起的，已超出了債權(quán)人的控制范圍。
31．【答案】B。解析：監(jiān)管資本是商業(yè)銀行必須在賬面上實際持有的最低資本。
32．【答案】C。解析：違約風(fēng)險暴露是指債務(wù)人違約時的預(yù)期表內(nèi)表外項目暴露總和。如果客戶尚未違約，則違約風(fēng)險暴露對于表內(nèi)項目為債務(wù)賬面價值，對于表外項目為表外項目已提取金額+信用轉(zhuǎn)換系數(shù)×已承諾未提取金額。
33．【答案】B。解析：《巴塞爾新資本協(xié)議》通過降低監(jiān)管資本要求，鼓勵商業(yè)銀行采用高級風(fēng)險量化技術(shù)。
34．【答案】C。解析：商業(yè)銀行公司治理是指控制、管理商業(yè)銀行的一種機(jī)制或制度安排。
35．【答案】D。解析：商業(yè)銀行的內(nèi)部控制必須貫徹全面、審慎、有效、獨立的原則。
36．【答案】B。
【專家點撥】注意區(qū)分與Ahman的Z計分模型中用來衡量企業(yè)流動性的指標(biāo)，在Akman的Z計分模型中，流動性指標(biāo)是(流動資產(chǎn)動負(fù)債)÷總資產(chǎn)。
37．【答案】C。解析：風(fēng)險管理部門是為經(jīng)營管理決策提供輔助作用，并沒有經(jīng)營決策的最終決定權(quán)。
38．【答案】C。解析：A中，銀行股價下跌，說明銀行資產(chǎn)狀況出現(xiàn)了問題；B銀行的債務(wù)增加，對流動性造成威脅；C外部評級上升，是有利的；D資產(chǎn)來源過于集中。
39．【答案】B。解析：銀行監(jiān)管是由政府主導(dǎo)、實施的監(jiān)督管理行為，監(jiān)管部門通過制定法律、制度和規(guī)則，實施監(jiān)督檢查，促進(jìn)金融體系的安全和穩(wěn)定，有效保護(hù)存款人利益。
40．【答案】A。解析：董事會通常設(shè)置最高風(fēng)險管理委員會，負(fù)責(zé)擬定具體的風(fēng)險管理政策和指導(dǎo)原則。
41．【答案】B。解析：風(fēng)險管理部門獨特的地位使其可以掌握商業(yè)銀行整體的市場風(fēng)險、信用風(fēng)險和操作風(fēng)險狀況，為經(jīng)營管理決策提供輔助作用。
42．【答案】C。解析：前臺業(yè)務(wù)人員是風(fēng)險管理的第一道防線。
43．【答案】B。解析：前臺交易人員通常需要的風(fēng)險監(jiān)測報告類型是頭寸報告。
44．【答案】A。解析：企業(yè)級風(fēng)險管理信息系統(tǒng)一般采用B／S結(jié)構(gòu)，相關(guān)人員通過瀏覽器實現(xiàn)遠(yuǎn)程登錄，便能夠在最短的時間內(nèi)獲得所有相關(guān)的風(fēng)險信息。
45．【答案】D。解析：銷售凈利率=(凈利潤／銷售收入)×100%，可得凈利潤=80×15%=12(億元)；凈資產(chǎn)收益率(權(quán)益報酬率)=凈利潤／[(期初所有者權(quán)益合計+期末所有者權(quán)益合計)／2]×100%=12／[(110+130)]×100%=12／120×100%=10%。
46．【答案】A。解析：B、C將初級法和高級法的概念互換了；對于零售暴露，只要商業(yè)銀行決定實施內(nèi)部評級法．就必須自行估計PD和1GD，而初級法是不對違約概率和違約損失率進(jìn)行自行評估的。
47．【答案】B。解析：正常類貸款遷徙率=期初正常類貸款向下遷徙金額／(期初正常類貸款余額一期初正常類貸款期間減少金額)×100%=100／(900-200-300)×100%=25%。
【專家點撥】期初正常類貸款向下遷徙金額，是指期初正常類貸款中，在報告期末分類為關(guān)注類、次級類、可疑類、損失類的貸款余額之和。期初正常類貸款期間減少金額，是指期初正常類貸款中，在報告期內(nèi)，由于貸款正常收回、不良貸款處置或貸款核銷等原因而減少的貸款。
48．【答案】B。解析：在進(jìn)行信貸決策時，商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)對可能引發(fā)信用風(fēng)險的借款人的所有風(fēng)險暴露和債項做統(tǒng)一考慮和計量，包括貸款、回購協(xié)議、再回購協(xié)議、信用證、承兌匯票、擔(dān)保和衍生交易工具等。
49．【答案】B。解析：運營效率屬于基本面指標(biāo)中的實力類指標(biāo)。
50．【答案】C。解析：商業(yè)銀行流動性風(fēng)險管理的核心是要盡可能地提高資產(chǎn)的流動性和負(fù)債的穩(wěn)定性，并在兩者之間尋求最佳的風(fēng)險一收益平衡點。
51．【答案】C。解析：正常貸款遷徙率=(期初正常類貸款中轉(zhuǎn)為不良貸款的金額+期初關(guān)注類貸款中轉(zhuǎn)為不良貸款的金額)／(期初正常類貸款余額一期初正常類貸款期間減少金額+期初關(guān)注類貸款余額一期初關(guān)注類貸款期間減少金額)×100%，本題中2013年的正常類貸款遷徙率=800／(10000-600)=8．5%。
52．【答案】C。解析：A是凈資產(chǎn)收益率的公式；B是銷售毛利率的公式；D是銷售凈利率的公式。
53．【答案】D。解析：商業(yè)銀行對保證擔(dān)保應(yīng)重點關(guān)注的事項包括保證人的資格、保證人的財務(wù)實力、保證人的保證意愿、保證人履約的經(jīng)濟(jì)動機(jī)及其與借款人之間的關(guān)系和保證的法律責(zé)任。
54．【答案】A。解析：客戶信用評級中，違約概率的估計包括單一借款人的違約概率和某一信用等級所有借款人的違約概率。
55．【答案】A。解析：影響商業(yè)銀行違約損失率的因素有很多，抵押品屬于項目因素。
56．【答案】B。解析：從商業(yè)銀行負(fù)債流動性的角度來看，零售存款相對穩(wěn)定，通常被看作是核心存款的重要組成部分，其來源比較分散。流動性風(fēng)險較低。
57．【答案】B。解析：用來衡量企業(yè)所有者利用自有資金獲得融資的能力的比率是杠桿比率。
58．【答案】A。解析：信用評分模型是一種傳統(tǒng)的信用風(fēng)險量化模型。
59．【答案】D。解析：國際收支逆差與國際儲備之比的一般限度是150%。
60．【答案】D。解析：交易／定價錯誤屬于操作風(fēng)險內(nèi)部流程類的因素，它是指在交易的過程中，未遵循操作規(guī)定。使交易和定價產(chǎn)生了錯誤。
61．【答案】C。解析：在商業(yè)銀行經(jīng)營的外部事件中，外部欺詐風(fēng)險是給商業(yè)銀行造成損失最大、發(fā)生次數(shù)最多的操作風(fēng)險之一。
62．【答案】A。解析：這是缺口分析的定義。
63．【答案】D。解析：A、B、C三項都屬于開發(fā)商的“假按揭”的表現(xiàn)形式，D選項屬于經(jīng)銷商風(fēng)險。
64．【答案】B。解析：效率比率又稱為營運能力比率，體現(xiàn)管理層管理和控制資產(chǎn)的能力。
65．【答案】D。解析：利息保障倍數(shù)=(稅前凈利潤+利息費用)／利息費用=(9000+3000)／3000=4。
66．【答案】A。解析：在CreditMetriCs模型中，信用工具的市場價值取決于借款人的信用等級。
67．【答案】D。解析：信用資產(chǎn)證券化具有將缺乏流動性的貸款資產(chǎn)轉(zhuǎn)化成具有流動性的證券的特點，有利于分散信用風(fēng)險，改善資產(chǎn)質(zhì)量。在某種程度上，資產(chǎn)證券化產(chǎn)品的屬性是由其標(biāo)的屬性決定的。
68．【答案】A。解析：絕對收益=期末的資產(chǎn)價值總額一期初投入的資金總額=11000-10000=1000(元)。
69．【答案】A。
70．【答案】C。解析：一般說風(fēng)險價值，不會說收益而是說損失，所以先排除A、B；其次，如果像D所說有98%的可能會超過3萬元，那么這個風(fēng)險價值計算就沒有意義了，因為還是不知道可能會損失多少。所以，邏輯判斷．應(yīng)該選C。
【專家點撥】事實上，風(fēng)險價值是潛在的最大損失，在置信水平的概率下，資產(chǎn)組合的損失不會超過風(fēng)險價值。
71．【答案】B。解析：本題所述是歐式期權(quán)的定義。
72．【答案】B。解析：在市場風(fēng)險計量與檢測的過程中，更具有實質(zhì)意義的是市場價值和公允價值。
【專家點撥】考生在復(fù)習(xí)這部分知識時，對市場價值和公允價值要特別注意。
73．【答案】A。解析：本題考查風(fēng)險價值的定義。
74．【答案】C。解析：在某一時點上，投資期限越長，收益率越低表示為反向收益率曲線。
75．【答案】A。解析：違約概率是指借款人在未來一定時期內(nèi)發(fā)生違約的可能性。在《巴塞爾新資本協(xié)議》中，違約概率被具體定義為借款人內(nèi)部評級1年期違約概率與O．03%qb的較高者。
76．【答案】C。解析：銀行賬戶中的項目通常按歷史成本計價。
77．【答案】A。解析：B選項，持有期為10個營業(yè)日。C選項，市場風(fēng)險要素價格的歷史觀測期至少為一年。D選項．至少每3個月更新一次數(shù)據(jù)。
78．【答案】B。解析：基本指標(biāo)法、標(biāo)準(zhǔn)法和高級進(jìn)計量法是操作風(fēng)險資本計量的三種方法，其中，基本指標(biāo)法是將銀行視為一個整體來衡量的。
79．【答案】A。
80．【答案】C。解析：A屬于內(nèi)部欺詐，B屬于違反用工法，D屬于核心雇員流失。
81．【答案】B。解析：內(nèi)部流程因素引起的操作風(fēng)險是指由于商業(yè)銀行業(yè)務(wù)流程缺失、設(shè)計不完善，或者沒有被嚴(yán)格執(zhí)行而造成的損失，具體包括財務(wù)／會計錯誤、文件／合同缺陷、產(chǎn)品設(shè)計缺陷、錯誤監(jiān)控／報告、結(jié)算／支付錯誤、交易／定價錯誤六個方面。本題中的操作風(fēng)險是由于業(yè)務(wù)流程沒有被嚴(yán)格執(zhí)行而造成的。
82．【答案】C。解析：這是錯誤監(jiān)控／報告的定義。
83．【答案】C。解析：標(biāo)準(zhǔn)法將商業(yè)銀行的所有業(yè)務(wù)劃分為九大類業(yè)務(wù)條線。
84．【答案】B。解析：操作風(fēng)險評估中的定性分析需要依靠有經(jīng)驗的風(fēng)險管理專家對操作風(fēng)險的發(fā)生頻率和影響程度作出評估。
85.【答案】B。解析：商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)將國別風(fēng)險管理納入全面風(fēng)險管理體系，建立與自身戰(zhàn)略目標(biāo)、國別風(fēng)險暴露規(guī)模和復(fù)雜程度相適應(yīng)的國別風(fēng)險管理體系。國別風(fēng)險管理體系包括以下基本要素：董事會和高級管理層的有效監(jiān)控；完善的國別風(fēng)險管理政策和程序；完善的國別風(fēng)險識別、計量、監(jiān)測和控制過程；完善的內(nèi)部控制和審計。
86．【答案】C。解析：違約概率模型能夠直接估計客戶的違約概率，因此對歷史數(shù)據(jù)的要求更高，通常要求5年的數(shù)據(jù)。
87．【答案】D。
88．【答案】D。解析：商業(yè)銀行的貸款余額和存款余額的比例不得超過75%。
89．【答案】D。解析：衡量商業(yè)銀行風(fēng)險變化的程度，表示為資產(chǎn)質(zhì)量從前期到本期變化的比率，屬于動態(tài)指標(biāo)．包括正常貸款遷徙率和不良貸款遷徙率。
90．【答案】A。解析：將已知代入公式，可推導(dǎo)出違約概率=1-(1+10%)／(1+15%)=1-22／23≈O．04。
91．【答案】C。解析：流動資產(chǎn)與總資產(chǎn)的比率越高則表明商業(yè)銀行存儲的流動性越高；貸款總額與核心存款的比率越小則表明商業(yè)銀行存儲的流動性越高，流動性風(fēng)險也相對越?。毁J款總額與總資產(chǎn)的比率高暗示商業(yè)銀行的流動性能力較差。
92．【答案】A。解析：B屬于內(nèi)部指標(biāo)／信號，C、D屬于外部指標(biāo)／信號。
93．【答案】D。解析：商業(yè)銀行絕大多數(shù)流動性危機(jī)的根源都在于商業(yè)銀行自身管理或技術(shù)上存在的問題。
94．【答案】C。解析：商業(yè)銀行為了獲取盈利而在正常范圍內(nèi)建立的“借短貸長”的資產(chǎn)負(fù)債期限結(jié)構(gòu)(或持有期缺口)。被認(rèn)為是一種正常的、可控性較強(qiáng)的流動性風(fēng)險。
95．【答案】B。解析：操作風(fēng)險可能造成重大經(jīng)濟(jì)損失，從而對流動性狀況產(chǎn)生嚴(yán)重影響，如法國興業(yè)銀行交易員違規(guī)交易衍生產(chǎn)品造成巨額損失。不得不接受政府救助。
96．【答案】C。解析：流動性比率／指標(biāo)法的優(yōu)點是簡單實用，有助于理解商業(yè)銀行當(dāng)前和過去的流動性狀況；缺點是其屬于靜態(tài)評估，無法對未來特定時段內(nèi)的流動性狀況進(jìn)行評估和預(yù)測。
97．【答案】B。解析：將已知代入公式，可推導(dǎo)出違約概率=1-(1+5%)／(1+16．7%)一≈0．1。
98．【答案】C。解析：商業(yè)銀行可將特定時段內(nèi)的存款分為三類：第一類，敏感負(fù)債；第二類，脆弱資金；第三類，核心存款。
99．【答案】C。解析：根據(jù)死亡率模型，該客戶能夠在3年到期后將本息全部歸還的概率為：(1-0．8%)×(1-1．4%)×(1-2．1%)=95．7572%，則該筆貸款預(yù)計到期可收回的金額為：1000×95．7572%≈957．57(萬元)。
100．【答案】B。解析：外部審計是一種輔助手段，不包括在流程之內(nèi)。清晰的聲譽風(fēng)險管理流程包括聲譽風(fēng)險識別、聲譽風(fēng)險評估、監(jiān)測和報告、內(nèi)部審計。