不定項選擇題
121. 期貨市場需要價格的頻繁波動，期貨市場同價格波動是相容的，相互依存的。因此，價格波動引發(fā)的風(fēng)險是期貨市場永恒的、客觀必然的風(fēng)險。這體現(xiàn)了（?。?
A、非理性價格波動風(fēng)險
B、理性價格波動風(fēng)險
C、非理性監(jiān)管波動風(fēng)險
D、非理性投資波動風(fēng)險


122. 保證金是期權(quán)交易者向（　）支付的履約保證資金。
A、擔(dān)保機構(gòu)
B、中介機構(gòu)
C、結(jié)算機構(gòu)
D、交割機構(gòu)


123. 期貨公司在期貨交易中的中介地位決定其風(fēng)險主要來源于（　）。
A、自身管理
B、客戶素質(zhì)
C、同業(yè)競爭
D、政府制度


124. 期權(quán)可以從不同角度進行分類，常見的期權(quán)分類方式有（?。?。
A、美式期權(quán)和歐式期權(quán)
B、看漲期權(quán)和看跌期權(quán)
C、日式期權(quán)和歐式期權(quán)
D、普通期權(quán)和特種期權(quán)


125. 美式期權(quán)是指期權(quán)買方在期權(quán)（?。┑娜魏谓灰兹斩伎梢孕惺箼?quán)利的期權(quán)。
A、到期日后
B、到期日前(含到期日)
C、發(fā)售日后
D、發(fā)售日前(合發(fā)售日)


126. 某期貨交易所內(nèi)的執(zhí)行價格為450美分／蒲式耳的玉米看漲和看跌期權(quán)，當(dāng)標(biāo)的玉米期貨價格為400美分／蒲式耳時，看跌期權(quán)的內(nèi)涵價值為（?。?。
A、看跌期權(quán)的內(nèi)涵價值=450+400=850(美分／蒲式耳)
B、看跌期權(quán)的內(nèi)涵價值=450+O=450(美分／蒲式耳)
C、看跌期權(quán)的內(nèi)涵價值=450-400=50(美分／蒲式耳)
D、看跌期權(quán)的內(nèi)涵價值=400-0=400(美分／蒲式耳)


127. 期貨市場的不可控風(fēng)險是指風(fēng)險的產(chǎn)生與形成不能由風(fēng)險承擔(dān)者所控制的風(fēng)險，這類風(fēng)險來自于期貨市場之外，對期貨市場的相關(guān)主體可能產(chǎn)生廣泛的影響。不可控風(fēng)險可以分為（　）。
A、宏觀環(huán)境變化的風(fēng)險
B、流動性風(fēng)險
C、微觀環(huán)境變化的風(fēng)險
D、政策性風(fēng)險


128. 操作風(fēng)險是指因信息系統(tǒng)或內(nèi)部控制方面的缺陷而導(dǎo)致意外損失的可能性。操作風(fēng)險包括（?。?
A、因負(fù)責(zé)風(fēng)險管理的計算機系統(tǒng)出現(xiàn)差錯，導(dǎo)致不能正確地把握市場風(fēng)險，或因計算機的操作錯誤而破壞數(shù)據(jù)的風(fēng)險
B、儲存交易數(shù)據(jù)的計算機因災(zāi)害或操作錯誤而引起損失的風(fēng)險
C、因工作責(zé)任不明確或工作程序不恰當(dāng)，不能進行準(zhǔn)確結(jié)算或發(fā)生作弊行為的風(fēng)險
D、交易操作人員指令處理錯誤、不完善的內(nèi)部制度與處理步驟等造成的風(fēng)險


129. 盡管期貨價格的波動是不可控風(fēng)險，但只有當(dāng)期貨價格波動導(dǎo)致交易者蒙受重大風(fēng)險損失(比如爆倉)之后才構(gòu)成期貨公司的風(fēng)險，同樣，只有當(dāng)期貨公司發(fā)生重大風(fēng)險損失之后才構(gòu)成期貨交易所的風(fēng)險。因而對期貨公司和期貨交易所而言，（?。┏蔀轱L(fēng)險管理的重中之重。
A、加強自身管理，防范風(fēng)險損失
B、嚴(yán)格風(fēng)險控制制度，防范風(fēng)險損失
C、加強自身管理，提高收益比例
D、嚴(yán)格風(fēng)險控制制度，提高風(fēng)險保證金額度


130. 作為期貨交易利益的直接承受者，投資者自身的素質(zhì)、知識水平、進行期貨投資的經(jīng)驗和操作水平，都是風(fēng)險因素，主要表現(xiàn)為（?。?。
A、對價格預(yù)測的能力欠佳
B、滿倉操作，承受過大的風(fēng)險
C、缺乏處理高風(fēng)險投資的經(jīng)驗
D、風(fēng)險意識不夠強