11. 金融期貨的三大種類中，最早產(chǎn)生的是（　?。?。
A、股指期貨
B、外匯期貨
C、股票期貨
D、利率期貨


12. 空頭避險策略中，下列基差值的變化對避險策略有負(fù)面貢獻(xiàn)的是（　　）。
A、基差值為正，而且絕對值變大
B、基差值為負(fù)，而且絕對值變小
C、基差值為正，而且絕對值變小
D、無法判斷


13. 下列有關(guān)結(jié)算公式描述錯誤的是（　　）。
A、風(fēng)險度=保證金占用／客戶權(quán)益×100%
B、持倉盯市盈虧=歷史持倉盈虧+當(dāng)日開倉持倉盈虧
C、歷史持倉盈虧=(當(dāng)日結(jié)算價-開倉當(dāng)日結(jié)算價)x持倉量
D、平倉盈虧=平歷史倉盈虧+平當(dāng)日倉盈虧


14. 選擇期貨交易所所在地應(yīng)該首先考慮的是（　?。?。
A、政治中心城市
B、經(jīng)濟(jì)、金融中心城市
C、沿海港口城市
D、人口稠密城市


15. 在（　　）情況下，基差絕對值變大對多頭套期保值較為有利。
A、正向市場
B、逆價市場
C、期貨市場
D、現(xiàn)貨市場


16. 某加工商為了避免大豆現(xiàn)貨價格風(fēng)險，做買入套期保值，買入10手期貨合約建倉，基差為－20元/噸，賣出平倉時的基差為－50元/噸，該加工商在套期保值中的盈虧狀況是（　?。?br/>A、盈利3000元
B、虧損3000元
C、盈利1500元
D、虧損1500元


17. 商品期貨持有成本所體現(xiàn)的實質(zhì)是期貨價格形成中的（　　）。
A、貨幣價值
B、現(xiàn)時價值
C、歷史價值
D、時間價值


18. 下列關(guān)于期貨交易特征的描述中，不正確的是（　　）。
A、杠桿機制使期貨交易具有高風(fēng)險高收益的特點，并且保證金比率越高，這種特點就越明顯
B、由于期貨合約的標(biāo)準(zhǔn)化，交易雙方不需要對交易的具體條款進(jìn)行協(xié)商
C、期貨交易所實行會員制，只有會員才能進(jìn)場交易
D、期貨交易必須在期貨交易所內(nèi)進(jìn)行


19. 關(guān)于合約交割月份，以下表述不正確的是（　?。?。
A、合約交割月份是指某種期貨合約到期交割韻月份
B、某種商品期貨合約交割月份的確定，一般由其生產(chǎn)、使用、消費等特點決定
C、目前各國交易所交割月份只有以固定月份為交割月這一種規(guī)范交割方式
D、合約交割月份的確定，還受該合約標(biāo)的商品的儲藏、保管、流通、運輸方式和特點的影響


20. 最早的外匯期貨是在（　?。┩瞥龅?。
A、芝加哥期貨交易所
B、芝加哥商業(yè)交易所
C、紐約期貨交易所
D、紐約商業(yè)交易所