41.關(guān)于期貨市場(chǎng)的“投機(jī)”，以下說(shuō)法不正確的是（　?。?。
A.投機(jī)是套期保值得以實(shí)現(xiàn)的必要條件
B.沒(méi)有投機(jī)就沒(méi)有期貨市場(chǎng)
C.投資者是價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的承擔(dān)者
D.通過(guò)投機(jī)者的套利行為，可以實(shí)現(xiàn)價(jià)格均衡和防止價(jià)格的過(guò)分波動(dòng)，創(chuàng)造一個(gè)穩(wěn)定市場(chǎng)
42.在主要的下降趨勢(shì)線的下側(cè)（　?。┢谪浐霞s，不失為有效的時(shí)機(jī)抉擇。
A.賣(mài)出
B.買(mǎi)入
C.平倉(cāng)
D.建倉(cāng)
43.若市場(chǎng)處于反向市場(chǎng)，做多頭的投機(jī)者應(yīng)（　?。?。
A.買(mǎi)入交割月份較近的合約
B.賣(mài)出交割月份較近的合約
C.買(mǎi)入交割月份較遠(yuǎn)的合約
D.賣(mài)出交割月份較遠(yuǎn)的合約
44.天然橡膠期貨交易主要集中在（　?。?。
A.亞洲
B.中東
C.拉美
D.歐洲
45.大連商品交易所的“黃大豆1號(hào)期貨合約”是于（　?。炫平灰椎?。
A.2001年3月15日
B.2001年5月15日
C.2002年3月15日
D.2002年5月15日
46.當(dāng)交易者保證金余額不足以維持保證金水平時(shí)，清算所會(huì)通知經(jīng)紀(jì)人發(fā)出追加保證金的通知，要求交易者在規(guī)定時(shí)間內(nèi)追繳保證金以使其達(dá)到（　?。┧?。
A.維持保證金
B.初始保證金
C.最低保證金
D.追加保證金
47.期貨交易流程中，客戶(hù)辦理開(kāi)戶(hù)登記的正確程序?yàn)椋ā　。?br /> A.簽署合同→風(fēng)險(xiǎn)揭示→繳納保證金
B.風(fēng)險(xiǎn)揭示→簽署合同→繳納保證金
C.繳納保證金→風(fēng)險(xiǎn)揭示→簽署合同
D.繳納保證金→簽署合同→風(fēng)險(xiǎn)揭示
48.上海銅期貨市場(chǎng)某一合約的賣(mài)出價(jià)格為16500元/噸，買(mǎi)入價(jià)格為16510元/噸，前一成交價(jià)為16490元/噸，那么該合約的撮合成交價(jià)應(yīng)為（　?。┰?噸。
A.16505
B.16490
C.16500
D.16510
49.期貨合約的條款由（　　）確定。
A.買(mǎi)方和賣(mài)方
B.僅由買(mǎi)方
C.交易所
D.中間人和交易商
50.下列不屬于期貨合約組成要素的是（　?。?br /> A.交易品種
B.每日價(jià)格最大波動(dòng)限制
C.最小變動(dòng)價(jià)位
D.交易價(jià)格
參考答案
41.B【解析】期貨市場(chǎng)的功能主要是通過(guò)套期保值實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移以及價(jià)格發(fā)現(xiàn)，投機(jī)不是期貨市場(chǎng)產(chǎn)生的原因。
42.A【解析】下降趨勢(shì)線的下側(cè)，說(shuō)明未來(lái)價(jià)格有下降的趨勢(shì)，因此賣(mài)出是正確的選擇。
43.C【解析】若市場(chǎng)處于反向市場(chǎng)，做多頭的投機(jī)者應(yīng)買(mǎi)入交割月份較遠(yuǎn)的合約，行情看漲時(shí)可以獲利，行情看跌時(shí)損失較少。
44.A【解析】天然橡膠期貨交易主要集中在亞洲地區(qū)，中國(guó)、日本、馬來(lái)西亞、新加坡等地都有天然橡膠期貨交易。
45.C【解析】為了配合我國(guó)轉(zhuǎn)基因政策，大連商品交易所對(duì)大豆合約進(jìn)行了修改，于2002年3月15日掛牌交易2003年3月、5月和7月“黃大豆1號(hào)期貨合約”，合約標(biāo)的物為非轉(zhuǎn)基因黃大豆。
46.B【解析】清算所規(guī)定，在會(huì)員保證金賬戶(hù)金額不足時(shí)，為使保證金金額維持在初始保證金水平，要求會(huì)員追加保證金，以避免出現(xiàn)負(fù)債情況。
47.B【解析】一般來(lái)說(shuō)，各期貨公司會(huì)員為客戶(hù)開(kāi)設(shè)賬戶(hù)的程序及所需的文件雖不盡相同，但其基本程序都為：風(fēng)險(xiǎn)揭示→簽署合同→繳納保證金。
48.C【解析】16490<16500<16510，撮合成交價(jià)應(yīng)為三者居中的價(jià)格。
49.Ｃ【解析】期貨合約是指由期貨交易所統(tǒng)一制定的，規(guī)定在將來(lái)某一特定時(shí)間和地點(diǎn)交割一定數(shù)量和質(zhì)量商品的標(biāo)準(zhǔn)化合約。
50.D【解析】期貨合約是標(biāo)準(zhǔn)化的合約，它的組成要素包括交易品種、每日價(jià)格最大波動(dòng)限制、最小變動(dòng)價(jià)位和交割時(shí)間等，唯一的變量是交易價(jià)格。