判斷是非題(正確的用A表示，錯(cuò)誤的用B表示)
1．正向市場中，多頭投機(jī)者應(yīng)買入遠(yuǎn)期月份合約。（ ?。?br />
2．投資者在決定如何人市、在什么點(diǎn)位入市的問題時(shí)，必須通盤考慮各項(xiàng)技術(shù)性因素、資金管理的要求以及所采用的交易指令、類型等因素。（ ）
3．持倉費(fèi)是影響不同交割月份期貨合約之間價(jià)格差異的最主要因素。（ ?。?br />
4．套利行為與套期保值行為在本質(zhì)上是相同的。（ ?。?br />
5．在正向市場上，如果近期供給量增加而需求量減少，則導(dǎo)致近期合約價(jià)格跌幅小于遠(yuǎn)期合約，或者近期合約價(jià)格的漲幅大于遠(yuǎn)期合約的漲幅。（ ）
6．道氏理論對(duì)大形勢的判斷很有用，但對(duì)每日發(fā)生的小波動(dòng)的判斷作用不大。（ ）
7．價(jià)格向下跌破價(jià)格形態(tài)趨勢線或移動(dòng)平均線，同時(shí)出現(xiàn)大成交量，是價(jià)格下跌的信號(hào)，強(qiáng)調(diào)趨勢反轉(zhuǎn)形成空頭市場。（ ?。?br />
8．效率市場是指市場價(jià)格可以充分、迅捷地反映所有過去信息的市場狀況。（ ）
9．理論上，金融期貨價(jià)格有可能高于、等于相應(yīng)的現(xiàn)貨金融工具價(jià)格，但不可能低于相應(yīng)的現(xiàn)貨金融工具價(jià)格。（ ?。?br />
10．利率期貨的標(biāo)的物是貨幣市場和資本市場的各種債務(wù)憑證。（ ?。?br />
11．股票指數(shù)期貨合約的價(jià)值是股票指數(shù)與每點(diǎn)指數(shù)所代表的金額的乘積。（ ?。?br />
12．一般來講，期權(quán)剩余的有效日期越長，其時(shí)間價(jià)值越小。（ ?。?br />
13．當(dāng)一種期權(quán)處于極度虛值時(shí)，投資者不會(huì)愿意為買人這種期權(quán)而支付任何權(quán)利金。（ ）
14．馬鞍式期權(quán)組合是由一手看跌期權(quán)與另一手相同標(biāo)的物、相同到期日及相同執(zhí)行價(jià)格的看漲期權(quán)組合而成，并且兩種期權(quán)的買賣方向相同。（ ?。?br />
15．公平競爭是期貨市場乃至所有市場運(yùn)行和發(fā)展的首要條件。（ ）
16．私募期貨基金由于其運(yùn)作最不透明，因此其所受監(jiān)管最嚴(yán)。（ ?。?br />
17．在期貨基金中，期貨頭寸的保證金是由期貨傭金商來管理。（ ?。?br />
18．政府宏觀政策的變動(dòng)對(duì)期貨市場的影響不大。（ ?。?br />
19．我國期貨市場監(jiān)管基本與美國相同，形成了中國證監(jiān)會(huì)和中國期貨業(yè)協(xié)會(huì)的兩級(jí)監(jiān)管體系。（ ?。?br />
20．市場資金集中度和某合約持倉集中度的聯(lián)合，是風(fēng)險(xiǎn)管理者判定期貨市場價(jià)格波動(dòng)是否因人為投機(jī)而起的重要依據(jù)之一。（ ?。?
